Qu’est-ce que le trading de matières premières et comment fonctionne-t-il ?

Apprenez à trader les matières premières, y compris où les trader, les heures de trading, les types de matières premières disponibles, les stratégies de trading, et comment trader ces actifs via des CFD.

Qu'est-ce que le trading de matières premières ?

Le trading de matières premières consiste à acheter et vendre des matières premières – comme le pétrole, l’or, le blé ou le café – via des instruments financiers tels que les contrats à terme et les contrats sur différence (CFD), sans posséder physiquement les biens.

Ces marchés sont régis par l’offre et la demande, avec des cours influencés par des facteurs tels que la météo, la géopolitique et les tendances économiques mondiales. Les traders utilisent les marchés des matières premières pour spéculer sur les mouvements de cours, couvrir leurs risques ou contribuer à stabiliser les chaînes d’approvisionnement en ressources essentielles.

Quelles matières premières puis-je trader ?

Lorsque vous tradez des matières premières, vous avez à votre disposition une large variété d’actifs – allant des matières premières brutes et produits agricoles aux ressources énergétiques et métaux. En général, les matières premières peuvent être classées dans quatre grandes catégories :

• Les matières premières agricoles: cela inclut les cultures alimentaires comme le cacao, le coton, le maïs et le café, le bétail comme les porcs et les bovins, ainsi que les cultures industrielles telles que l’huile de palme et le bois d’œuvre.

• Les matières premières énergétiques: cela inclut le gaz naturel, le pétrole brut et l’essence, le charbon, l’uranium, l’éthanol et l’électricité.

• Les matières premières métalliques: comprennent les métaux de base (cuivre, fer, zinc, aluminium, nickel, etc.) et les métaux précieux (or, argent, palladium et platine).

• Les matières premières environnementales: cela inclut les certificats d’énergie renouvelable et les quotas d’émission de carbone.

Comment fonctionne le trading de matières premières ?

Le trading de matières premières consiste à spéculer ou se couvrir contre les mouvements de cours de matières premières telles que le pétrole, l’or ou le blé. Les traders le font à l’aide de produits dérivés financiers comme les options ou les contrats sur différence (CFD).

Cours au comptant vs contrats à terme

Lorsque vous tradez des matières premières via des produits dérivés, vous pouvez prendre position soit sur le cours au comptant (le cours actuel pour un règlement immédiat), soit sur un cours à terme (le cours actuel pour un règlement à une date future).

Le cours au comptant est généralement utilisé pour le trading à court terme, avec des spreads plus serrés et sans date d’expiration. La tarification basée sur les contrats à terme est couramment utilisée pour la couverture ou le trading autour des dates clés de contrat, car elle reflète les anticipations du marché à plus long terme.

Lorsque vous tradez des contrats à terme avec nous, la matière première est affichée avec sa date d’expiration, ce qui signifie que vous verrouillez le prix actuel pour un règlement à cette date future. En revanche, pour les marchés au comptant, cette date n’est pas affichée, ce qui signifie que vous tradez pour un règlement immédiat.

Découvrez-en plus sur le trading des contrats à terme.

Positions longues et courtes

Les traders peuvent ouvrir une position d’achat s’ils anticipent une hausse du cours d’une matière première, ou une position de vente s’ils s’attendent à une baisse. Par exemple, un trader peut vendre à découvert le gaz naturel avant un hiver doux, anticipant une baisse de la demande et des cours.

Facteurs de prix

Les prix des matières premières sont influencés par l’offre et la demande, les événements météorologiques, les facteurs géopolitiques tels que les conflits ou les politiques commerciales, la production et les données macroéconomiques. Ces facteurs peuvent entraîner de fortes variations de prix et une volatilité élevée.

Spéculation et couverture

Les traders peuvent spéculer sur les mouvements de prix à court terme ou couvrir une exposition existante. Par exemple, un producteur de café peut se couvrir contre une baisse des cours, tandis qu’un trader particulier peut spéculer sur l’or en tant qu’actif refuge.

Accès au trading

Avec un compte de courtage en ligne, les traders particuliers peuvent accéder aux marchés mondiaux – comme le CME Group ou l’ICE – et trader une large gamme d’actifs de manière électronique, souvent avec des tailles de position flexibles.

Quel exemple pour illustrer le trading de matières premières ?

Où peut-on trader les matières premières ?

Le trading des matières premières se déroule principalement sur les bourses mondiales et sur les marchés de gré à gré (OTC). Les traders particuliers peuvent accéder à ces marchés via des plateformes de trading proposées par des courtiers en ligne régulés, où ils peuvent spéculer sur les cours des matières premières à l’aide de produits dérivés comme les CFD ou les contrats à terme, sans posséder les actifs sous-jacents.

Les plus grandes et influentes bourses de matières premières au monde incluent :

• CME Group: propose le trading de matières premières agricoles (blé, maïs), d’énergie (pétrole brut US, gaz naturel US) et de métaux précieux (or, argent) – trading électronique via CME Globex.

• Intercontinental Exchange: spécialisée dans les matières premières énergétiques comme le pétrole Brent, le gaz naturel, et les produits agricoles tels que le café et le cacao – trading électronique via ICE Futures.

• London Metal Exchange: spécialisée dans les métaux industriels comme le cuivre, l’aluminium, le zinc et le nickel – trading électronique via LMEselect.

Les traders particuliers accèdent généralement à ces bourses via des courtiers régulés qui proposent des plateformes avec des graphiques de cours en direct, des tailles de position flexibles et des options de levier.

Découvrez-en plus sur les CFD dans notre guide du trading des contrats sur différence (CFD).

Quels sont les horaires de trading des matières premières ?

Le trading de matières premières fonctionne presque 24 heures sur 24, cinq jours sur sept, sur différentes bourses mondiales. Contrairement aux marchés actions avec des horaires fixes, les marchés des matières premières offrent des périodes de trading étendues pour s’adapter aux participants du monde entier.

Voici les horaires de trading des principaux marchés de matières premières en temps universel coordonné (UTC) * :

Les horaires de trading des matières premières varient selon chaque matière première. Visitez la page du marché des matières premières pour connaître les dernières heures de trading de chaque actif.

Pour les heures de trading du week-end, visitez notre page complète sur les heures de trading du week-end.

*Ces horaires sont susceptibles d’être modifiés en raison de facteurs tels que les jours fériés et les périodes de maintenance propres aux bourses.

Trading de matières premières : quels sont les risques et les avantages ?

Le trading de matières premières comporte à la fois des avantages potentiels et des risques inhérents, en raison de divers facteurs, notamment la volatilité des cours et les conditions propres à chaque matière première.

Diversification

Les matières premières peuvent offrir une diversification de portefeuille, car elles ont historiquement montré une faible corrélation avec les actifs traditionnels comme les actions et les obligations. Cependant, lors de ventes massives sur les marchés ou en cas de chocs systémiques, les corrélations peuvent augmenter, réduisant ainsi les avantages de la diversification.

Couverture contre l'inflation

Les matières premières comme l’or ont historiquement servi de couverture contre l’inflation, permettant potentiellement de préserver le pouvoir d’achat. Cependant, toutes les matières premières ne réagissent pas de manière uniforme en période d’inflation, et leur efficacité en tant que couverture peut varier.

Volatilité des prix

Les fluctuations fréquentes des cours peuvent créer des opportunités de trading à court terme, en particulier pour les traders actifs utilisant des stratégies techniques. Dans le même temps, des mouvements de cours brusques et imprévisibles peuvent entraîner des pertes importantes, en particulier sur des positions à effet de levier.

Effet de levier et accessibilité

Trader les matières premières via les CFD permet d’obtenir une exposition avec un capital initial relativement faible, augmentant ainsi les rendements potentiels. Cependant, l’effet de levier peut également amplifier les pertes potentielles, déclencher des appels de marge ou forcer la clôture de positions.

Facteurs externes

Les cours des matières premières sont influencés par des événements mondiaux tels que les perturbations de l’approvisionnement, la météo et les évolutions géopolitiques, entraînant souvent des mouvements de prix importants et une incertitude accrue. Bien que ces facteurs puissent offrir des opportunités de trading, ils rendent également les marchés plus difficiles à anticiper.

Quelles sont les stratégies de trading de matières premières les plus courantes ?

Les traders de matières premières peuvent utiliser un large éventail de stratégies, combinant analyse technique et fondamentale, pour aider à identifier et confirmer les tendances potentielles avec une gestion du risque efficace.

Stratégie de scalping

Le scalping est une stratégie de trading à court terme où les traders exécutent de multiples opérations quotidiennes, en visant de petits profits tirés de fluctuations mineures des prix. Les scalpers conservent généralement leurs positions pendant quelques minutes voire quelques secondes, en s’appuyant principalement sur des indicateurs techniques, l’action du prix et des données de marché en temps réel.

La stratégie de trading de tendance

Le trading de tendance consiste à identifier une tendance établie sur le marché et à trader dans sa direction. Les traders de tendance utilisent généralement des indicateurs techniques comme les moyennes mobiles et d’autres outils pour confirmer la force et la direction de la tendance avant d’ouvrir une position longue (achat) ou courte (vente).

Stratégie de swing trading

Le swing trading vise les mouvements de prix à court et moyen terme. Les swing traders peuvent conserver leurs positions pendant quelques jours à plusieurs semaines – en utilisant à la fois l’analyse fondamentale et technique pour déterminer les points d’entrée et de sortie potentiels en fonction des tendances plus larges du marché.

Stratégie de day trading

Les day traders ouvrent et clôturent leurs positions au cours de la même journée de trading, contrairement aux swing traders qui peuvent conserver leurs trades pendant plusieurs jours ou semaines. Ils peuvent viser à tirer profit de la volatilité des prix à court terme, en utilisant généralement des outils d’analyse technique tels que les indicateurs de volume pour orienter leurs décisions de trading.

Découvrez d’autres stratégies de trading sur notre page dédiée aux stratégies de trading.

Commencez à trader le forex

FAQ