x
Polski
Moje konto
Udostępnij artykuł
Co to jest CFD

Jako inwestor masz tak naprawdę dwie opcje: CFD vs akcje. Pierwszą opcją jest zakup rzeczywistych akcji danej spółki domu maklerskiego, na których jest notowana. Jest to najbardziej powszechny sposób inwestowania, szczególnie jeżeli celem jest inwestycja długoterminowa. Na przykład, możesz dokonać zakupu akcji Apple z rachunkiem maklerskim, nabywając tym samym mały udział w firmie. Taki sposób inwestowania ma na celu oczekiwanie na zmianę ceny na przestrzeni miesięcy, a nawet lat. Handel akcjami jest najbardziej popularny, ale brakuje mu elastyczności i związanej z nią dźwigni finansowej oferowanej przez kontrakty CFD.

CFD vs akcje

Alternatywą do handlu akcjami jest handel CFD (z ang. contract for difference). CFD jest to kontrakt na różnicę kursową, który ma na celu spekulację co do zmian w cenie danego instrumentu finansowego, którego reprezentuje, bez konieczności jego posiadania (w tym przypadku akcji). Pamiętać należy, że CFD są to instrumenty pochodne, w których broker zgadza się zapłacić inwestorowi różnicę w cenie pomiędzy otwarciem, a zamknięciem danej pozycji. Handel CFD umożliwia otworzenie zarówno pozycji długiej (podczas której spekulujesz, że cena wzrośnie), jak i krótkiej (gdzie zakładasz, że cena danego instrumentu finansowego spadnie). Handel CFD uważany jest zazwyczaj za inwestycję krótkoterminową, w ramach której pozycje otwierane i zamykane są w przedziale od jednego dnia, do tygodnia.

Różnice między CFD a handlem akcjami są od razu zauważalne. Najbardziej istotną różnicą pomiędzy zajęciem pozycji długiej w kontrakcie CFD, a zakupem akcji jest możliwość wykorzystania dźwigni. Kontrakty CFD sprzedawane są z depozytem zabezpieczającym, co oznacza, że jako inwestor będziesz mógł otwierać pozycję większe, niż posiadany kapitał początkowy.

Kontrakty na różnicę (CFD)Tradycyjne akcje
Handluj kontraktami CFD z dźwignią, aby uzyskać większą ekspozycję, a Twoim kapitałem początkowymZapłać z góry pełną wartość zakupu
Kontrakty CFD zwolnione są z opłatyKupując akcje, masz obowiązek zapłaty opłaty w wysokości 0.5% od transakcji
Dzięki kontraktom CFD możesz otworzyć pozycję długą lub krótką, zyskując zarówno na wzrostach, jak i spadkach cenyKupując akcje, możesz czerpać zyski jedynie ze wzrostu cen
Handluj różnorodnymi instrumentami finansowymi: akcjami, indeksami, walutami, towarami i kryptowalutamiHandel tylko akcjami
Handluj przez całą dobę na wielu światowych rynkachHandel tylko w godzinach otwarcia giełdy
Brak korzyści z bycia akcjonariuszemOtrzymaj uprawnienia akcjonariusza

Porównując handel CFD i handel akcjami

 Handel CFDHandel akcjami
Co to jest?Handel przy pomocy kontraktu, z zastosowaniem depozytu zabezpieczającego. Wartość kontraktu wynika z aktywów bazowych, których nie jesteś właścicielemZakup i sprzedaż akcji na giełdzie papierów wartościowych
Do jakiego rodzaju handlu jest to odpowiednie?Odpowiednie do handlu w ciągu dnia, handlu dziennego i handlu średnioterminowegoBardziej nadaje się do handlu długoterminowego
Czy zapłacę za utrzymanie otwartych pozycji?Za utrzymywanie otwartych pozycji CFD przez noc pobierana jest opłataNie
Zakres rynkówMożesz handlować kontraktami CFD na wielu rynkach: akcje, indeksy, waluty, towary i kryptowaluty. Ponad 2000 rynków dostępnych na Capital.comCapital.com oferuje ponad 1700 rynków nadających się do handlu CFD

Różnice między CFD, a handlem akcjami na przykładzie zakupu Tesla

 Handel CFDHandel akcjami
Cena302.42 / 302.64302.42 / 302.64
WartośćZakup w cenie 302.64Zakup w cenie 302.64
Ilość kontraktów/akcji10 akcji10 akcji
Początkowa inwestycja$605.28 (Dźwignia 5:1)$3026.40
Cena zamknięciaSprzedaż po 323.8Sprzedaż po 323.8
Zysk$211.6 (21.16pkt wzrostu x 10 kontraktów = 211.6)$211.6 (3238 - 3026.40 = 211.6)

CDF vs handel akcjami spółek: co najlepiej wybrać?

W przypadku handlu kontraktami CFD musisz zapłacić jedynie ułamek wartości Twojej początkowej transakcji i instrumentu bazowego. Oznacza to, że możesz otrzymasz podobną ekspozycję i dostęp do rynku za zdecydowanie mniej pieniędzy. Kupując fizyczne akcje, musisz zapłacić z góry pełną wartość. Pamiętać należy, że pomimo tego przykładu, łączna ekspozycja w poszczególnych przypadkach nie będzie równa. Wykorzystanie dźwigni generować może nie tylko dodatkowe zyski przy jednoczesnym mniejszym nakładzie finansowym, ale także straty. Dlatego też, szczególnie jeżeli jesteś początkującą osobą, zalecany jest handel jedynie około 5-10% wartości konta, uwzględniając dźwignię.

Różnić będą się także koszty związane z obrotem kontraktami CFD, a akcjami. Podczas handlu kontaktami CFD z Capital.com nie będziesz płacić pozycji; po prostu zapłacić należy będzie spread i wszelkie opłaty związane z utrzymaniem pozycji przez noc. W przypadku akcji i co za tym idzie: wybranego brokera, obciążony możesz zostać prowizją i będziesz musiał zapłacić opłatę za posiadanie akcji.

Czy mogę wykorzystać CFD do hedgingu mojego istniejącego portfolio?

Kontrakty CFD stanowią doskonałą okazję do hedgingu posiadanego przez Ciebie portfolio, głównie ze względu na możliwość wykorzystanie pozycji krótkiej i krótkoterminowej sprzedaży. Dzięki temu zabezpieczysz się przed krótkotrwałym spadkiem w wartości, a nawet zarobisz pieniądze. Załóżmy, że Twoje portfolio składa się głównie z akcji najbardziej popularnych i dochodowych firm (tzw. Blue Chip). Na przykład, Twoim celem jest posiadanie akcji i inwestycja długoterminowa, ale przewidujesz, że niedługo będzie mieć miejsce krótkotrwałe załamanie rynku. Martwiąc się, jak wpłynie to na wartość Twojego portfolio wykorzystać możesz pozycję krótką z dźwignią, sprzedając kontrakty CFD. Jeżeli nastąpi zmiana wartości ceny, to pomimo tego, że Twoje portfolio straci na wartości, odnotujesz zysk na Twojej krótkiej pozycji z CFD.

Dlaczego warto jest wybrać kontrakty CFD?

 
Dźwignia
Podstawową zaletą kontraktów CFD jest to, że handel możliwy jest przy wykorzystaniu depozytu zabezpieczającego i dźwigni. Handlując na depozycie zabezpieczającym musisz jedynie zapłacić ułamek wartości kupowanych kontraktów, pożyczając resztę od Twojego brokera. Dźwignia zapewni Ci większą ekspozycję, zwiększając Twój dostęp do globalnych rynków.
 
Spekulacja
Osoby handlujące kontraktami CFD zarabiają głównie na zmianach cenowych w krótkich okresach czasu. Określenie to nazywa się „swing-trading”, co oznacza handel wahaniami. Handlując w ten sposób nie potrzebujesz robić dogłębnej analizy technicznej i sentymentu rynku. Wyzwaniem pozostaje jedynie określenie dokładnego momentu, w którym nastąpi korekta ceny lub zmiana trendu. 
 
Hedging
Kontrakty CFD stanowią doskonałą okazję do zabezpieczenia się, jeżeli jesteś osobą, która posiada portfolio. Otwierając pozycję krótką możesz spekulować na spadkach cen, zarabiając, kiedy tak się stanie. Załóżmy, że Twoje portfolio składa się głównie z akcji najbardziej popularnych i dochodowych firm (tzw. Blue Chip). Twoim celem jest przetrzymywanie akcji przez dłuższy czas, ale masz wrażenie, że rynek wkrótce zanotuje spadek. Dzięki ustanowieniu pozycji krótkiej za pomocą kontraktów CFD, zabezpieczysz się przed potencjalnymi stratami, jeżeli Twoje przewidywania się sprawdzą.
 
Sprzedaż krótka
Wykorzystując kontrakty CFD możesz zarabiać pieniądze nawet podczas spadku w cenach. Otwierając pozycję krótką podczas gdy wartość danego kontraktu nagle spada, możesz dość dobrze zarobić.

Pamiętaj: kontrakty CFD są złożonymi instrumentami, które wiążą się z dużym ryzykiem utraty pieniędzy z powodu dźwigni. 81% rachunków inwestorów detalicznych traci pieniądze podczas handlu kontraktami CFD z tym dostawcą. Zastanów się, czy rozumiesz, jak działają kontrakty CFD i czy możesz sobie pozwolić na wysokie ryzyko utraty pieniędzy.

Udostępnij artykuł