Qu’est-ce que le trading du cuivre ? Un guide complet
Découvrez tout sur le trading du cuivre et l’historique de son cours, ainsi que les heures de trading, les stratégies de base et comment le trader via les CFD sur Capital.com.
Qu'est-ce que le cuivre ?
Le cuivre est un métal industriel reconnu pour sa grande conductivité électrique, sa durabilité et sa résistance à la corrosion. Il joue un rôle essentiel dans des secteurs comme la construction, l’électronique et les énergies renouvelables. Pour les traders, le cuivre offre des opportunités de spéculer sur les mouvements de prix influencés par des facteurs mondiaux d’offre et de demande, tels que les projets d’infrastructure, les perturbations dans l’exploitation minière et la croissance économique.
Le cours du cuivre est souvent considéré comme un baromètre de la santé économique mondiale, ce qui en fait un actif populaire auprès des traders.Le cuivre est principalement tradé sur des bourses de matières premières comme le London Metal Exchange (LME), le Chicago Mercantile Exchange (CME) et le Shanghai Futures Exchange (SHFE). Ces bourses établissent des prix de référence mondiaux pour le cuivre et proposent des contrats à terme ainsi que des options, permettant aux traders de spéculer sur les cours du cuivre ou de se couvrir contre les fluctuations.
Qu’est-ce qui influence le cours du cuivre ?
Le cours du cuivre est influencé par divers facteurs, principalement l’offre et la demande mondiales, elles-mêmes dictées par des éléments tels que la croissance économique, les événements géopolitiques et la demande dans les principaux secteurs industriels. Ces facteurs peuvent influencer votre analyse fondamentale de ce marché et d’autres, vous aidant à anticiper comment le cours pourrait évoluer. Découvrez-en plus sur le rôle des actualités et analyses dans l’affinement de votre stratégie.
- L'offre et la demande : Les cours du cuivre sont fortement influencés par l’équilibre entre l’offre et la demande mondiales. Des facteurs comme la production minière, la disponibilité des réserves et les grèves du personnel peuvent réduire l’offre, faisant monter le cours. À l’inverse, de nouvelles mines ou une augmentation de la production peuvent accroître l’offre et faire baisser le cours.
- Croissance économique : Le cuivre est largement utilisé dans la construction, les infrastructures et l’industrie manufacturière, ce qui rend son cours étroitement lié à l’économie mondiale. Lorsque les économies croissent, la demande de cuivre augmente, entraînant une hausse du cours. Lors des ralentissements économiques, la demande diminue, ce qui entraîne une baisse du cours.
- Demande industrielle : Le cuivre est essentiel dans des secteurs comme l’électronique, les énergies renouvelables et les véhicules électriques. La demande provenant de ces secteurs peut faire grimper les prix, notamment avec la transition croissante vers les technologies vertes, qui a accru les besoins en cuivre pour les panneaux solaires et les éoliennes.
- Les évènements géopolitiques : Les tensions ou l’instabilité politique dans des pays clés producteurs de cuivre comme le Chili et le Pérou peuvent perturber l’offre et provoquer des flambées du cours. Les politiques commerciales, les droits de douane et les restrictions à l’exportation ou à l’importation influencent également le marché du cuivre.
- Substitution et recyclage : Les avancées dans les technologies de recyclage ou l’utilisation de matériaux de substitution peuvent réduire la demande de cuivre vierge, ce qui impacte son cours. Cependant, les propriétés uniques du cuivre, comme sa conductivité, le rendent difficile à remplacer entièrement dans de nombreuses applications industrielles.
Quels sont les horaires de trading du cuivre ?
Les horaires de trading du cuivre varient en fonction de la bourse. Par exemple, sur le London Metal Exchange (LME), le trading des contrats à terme sur le cuivre se déroule de 1 h 00 à 19 h 00 UTC*, du lundi au vendredi. D’autres plateformes proposant des CFD ou le trading au comptant sur le cuivre peuvent avoir des horaires différents, il est donc important de vérifier les heures de trading propres à votre plateforme en UTC. Ces horaires de marché couvrant presque 24 heures offrent aux traders la flexibilité de réagir rapidement aux événements mondiaux au fur et à mesure qu’ils se produisent.
Les horaires de trading peuvent varier en fonction des jours fériés nationaux et du passage à l’heure d’été.
Comment trader le cuivre
Bien que le cuivre puisse être tradé directement sur des bourses comme le London Metal Exchange (LME) via des contrats physiques, il peut également être tradé à l’aide d’instruments à effet de levier comme les CFD (contrats sur la différence) via un courtier comme Capital.com. Si vous pensez que le cours va augmenter, vous pouvez prendre une position longue, ou s’il va baisser, une position courte, selon votre anticipation du marché.
Lorsque vous tradez un produit dérivé comme un CFD, vous devez analyser les facteurs physiques influençant le cours à l’aide de l’analyse fondamentale, de l’analyse technique, ou des deux, afin de comprendre l’évolution des prix et déterminer dans quelle direction vous estimez que le marché évoluera. Vous avez la possibilité de faire du day trading, en ouvrant et fermant plusieurs positions dans la même journée, ou du swing trading, en utilisant un délai de quelques jours à quelques semaines. Vous pouvez également définir des ordres de stop-loss et de take-profit dans le cadre d'une stratégie de gestion des risques.
Trader le cuivre sur le marché au comptant
Lorsque vous tradez le cuivre sur le marché au comptant, vous le faites au prix actuel du marché (le prix spot) pour un règlement immédiat. Cela consiste à spéculer sur le cours actuel du cuivre, influencé par l’offre et la demande. Vous pouvez trader des CFD basés sur le prix au comptant, ce qui vous permet de prendre des positions longues ou courtes avec levier sans posséder l'actif physique.
Trader le cuivre avec des contrats à terme
Les contrats à terme impliquent un accord pour acheter ou vendre du cuivre à un cours prédéterminé à une date future spécifiée. Ces contrats standardisés sont tradés sur les principales bourses comme le London Metal Exchange (LME) et le Chicago Mercantile Exchange (CME). Les contrats à terme sur le cuivre permettent aux traders de spéculer sur les mouvements de cours sans détenir l’actif physique, ce qui en fait un outil populaire tant pour la couverture que pour la spéculation sur le marché du cuivre.
Pourquoi trader le cuivre avec des CFD ?
Le trading du cuivre avec des CFD présente plusieurs avantages. Les CFD permettent aux traders de spéculer sur les mouvements des prix du cuivre sans posséder l'actif physique, offrant ainsi de la flexibilité et des exigences en capital initial réduites. Avec l'effet de levier (également connu sous le nom de trading sur marge), vous pouvez contrôler des positions importantes, ce qui peut amplifier les profits (bien que cela augmente également le risque).
Les CFD permettent également d'ouvrir des positions longues ou courtes, ce qui vous permet de profiter des marchés haussiers comme baissiers. De plus, les CFD sur le cuivre offrent un accès aux marchés mondiaux sans les défis logistiques liés à la livraison physique.
Apprenez-en davantage sur le trading de CFD.
Stratégies de trading du cuivre
Parmi les stratégies de trading de cuivre de base, on trouve le trading de range et le trading de cassure. Ces stratégies reposent sur l'analyse technique, qui étudie les modèles de prix historiques dans le but d'anticiper les mouvements futurs potentiels. Les stratégies techniques peuvent utiliser des outils tels que le RSI, le MACD ou les retracements de Fibonacci pour aider à déterminer les points d'entrée et de sortie potentiels.
Cependant, il est tout aussi important de prendre en compte les facteurs fondamentaux influençant les prix du cuivre, tels que les publications de données économiques, les rapports sur la production industrielle et les événements géopolitiques. Cela peut avoir un impact significatif sur l'offre et la demande, influençant généralement la direction du marché. Par exemple, si les données suggèrent une hausse de la demande industrielle ou des perturbations de l'offre dans des régions clés productrices de cuivre, cela peut indiquer un mouvement haussier des prix, offrant ainsi aux traders des informations supplémentaires au-delà des graphiques.
Vous pouvez rester informé des prochains développements fondamentaux du marché avec nos actualités et analyses, ainsi que notre newsletter "Semaine à venir".
Stratégie de breakout
Supposons que le cuivre se négocie à 4,00 $ avec un support à 3,95 $ et une résistance à 4,20 $. Une stratégie de cassure consisterait à placer un ordre d'achat au-dessus de 4,20 $, en anticipant une hausse des prix une fois la résistance franchie. Si le prix franchit la résistance, un objectif potentiel pourrait être 4,50 $. Inversement, si le prix tombe en dessous du support à 3,95 $, une position courte pourrait être prise en dessous de ce niveau, visant une chute potentielle à 3,70 $.
Exemple de trading de range
Si le cuivre fluctue entre 3,95 $ et 4,20 $, une stratégie de trading de range consisterait à acheter près du support à 3,95 $ et à vendre près de la résistance à 4,20 $. Les traders peuvent profiter des mouvements de prix répétitifs au sein de cette plage, en plaçant des ordres stop-loss juste en dessous du support et au-dessus de la résistance pour limiter le risque.
