Что такое ETF и как ими торговать?
Что такое биржевой фонд (ETF)?
Трейдинг ETF – это покупка и продажа биржевых фондов с целью получения доступа к широкому ассортименту активов и спекуляции на колебаниях цен.
Биржевые фонды (ETF) – это один из самых популярных финансовых инструментов, который инвесторы добавляют в свои портфели с целью диверсификации. Вместо того чтобы исследовать и анализировать отдельные акции, инвестируя в ETF вы можете отслеживать динамику группы акций или индекса, а также торговать товарными фондами.
Вы новичок на рынке и хотите узнать больше о трейдинге ETF? В этом руководстве давайте подробнее рассмотрим ETF-трейдинг, объясним, как начать торговать ETF, и рассмотрим другую важную информацию, которая может вам понадобиться.
Зачем торговать ETF?
Зачем торговать ETF, а не, скажем, взаимными фондами, которые также предлагают диверсифицированную группу активов? Вот несколько ключевых причин, по которым многие стремятся работать именно с ETF.
Диверсификация:ETF предоставляют доступ к различным активам, помогая инвесторам диверсифицировать свои портфели.
Гибкость торговли:ETF часто торгуются как CFD и их можно покупать и продавать в течение торгового дня по рыночным ценам, в отличие от взаимных (паевых) фондов, которые торгуются не как CFD и закрываются только в конце торгового дня.
Более низкие издержки:ETF, как правило, имеют более низкие коэффициенты издержек по сравнению с взаимными фондами, поскольку управляются пассивно и нацелены на повторение показателей индекса.
Прозрачность:Как правило, ETF ежедневно раскрывают информацию о своих активах, позволяя инвесторам видеть, какими активами они владеют.
Налоговая эффективность:Благодаря своей структуре ETF могут быть более эффективными с точки зрения налогообложения по сравнению с взаимными фондами. При этом это потенциально может привести к более низкому приросту капитала.
Типы ETF
Типы доступных для торговли ETF варьируются от фондовых ETF до валютных ETF и т. д.
Акционерные ETF-фонды отслеживают конкретный индекс или сектор акций, например US 500 или акции технологических компаний.
ETF на облигации ориентированы на ценные бумаги с фиксированным доходом, включая государственные, корпоративные или муниципальные облигации.
Товарные ETFпозволяют инвестировать в физические товары, такие как золото, серебро, нефть или сельскохозяйственные товары.
Отраслевые ETFнаправлены на конкретные секторы или отрасли промышленности, такие как здравоохранение, финансы или энергетика.
Международные ETFдают доступ к акциям или облигациям с рынков за пределами страны инвестора. Например, к рынкам развивающихся стран или конкретных страны, вроде Японии или Китая.
ETF на недвижимостьпозволяют вкладывать в инвестфонды недвижимости (REIT) и другие активы, связанные с недвижимостью.
Тематические ETF фокусируются на конкретных темах или тенденциях, таких как экологически чистая энергетика, технологические инновации или демографические изменения.
Обратные ETF предназначены для получения прибыли от снижения стоимости базового индекса или актива. Они часто используют деривативы для достижения поставленных инвестиционных целей.
ETF с левереджем позволяют увеличить доходность базового индекса, как правило, в два-три раза, за счет деривативов и долговых обязательств.
Дивидендные ETFсосредоточены на компаниях, которые выплачивают высокие дивиденды, обеспечивая доход, а также потенциальный прирост капитала.
Активно управляемые ETF предполагают портфельных менеджеров, которые принимают решения об инвестициях фонда с целью переиграть рынок. Это отличается от большинства ETF, которые отслеживают индексы пассивно.
Как торговать ETF
Когда дело доходит до ETF-трейдинга, вы можете покупать и продавать их на фондовых биржах или торговать деривативными инструментами, вроде CFD. Вот как выглядит каждый подход.
Покупка самого ETF
С помощью этого метода вы владеете долей реального ETF через конкретных брокеров. При этом у вас будет прямая доля в базовых активах ETF, таких как акции, облигации или сырьевые товары.
Это означает, что вы имеете право на получение дивидендов (если ETF распределяет их), которые могут быть выплачены наличными или реинвестированы в большее количество акций ETF. Вы также можете получить право голоса.
Торговля ETF через деривативы
Когда вы торгуете ETF с использованием деривативов, вроде CFD, вы не владеете базовым ETF или его активами. Вместо этого вы заключаете контракт с поставщиком CFD на обмен разницы в цене ETF между открытием и закрытием контракта.
CFD позволяют вам торговать ETF с использованием маржи, то есть торговля с левереджем. Это позволяет вам открывать более крупные позиции с гораздо меньшим собственным капиталом. Кроме того, CFD позволяют открывать короткие позиции, то есть получать потенциальную прибыль как от роста цены, так и от падения. Левередж увеличивает как потенциальные прибыли, так и убыток, что делает такую торговлю рискованной. Поэтому не забывайте применять методы управления рисками при торговле.
Однако вы также можете безрисково управлять позициями на нашем демо-аккаунте. Он позволяет безопасно попрактиковаться, прежде чем торговать реальными деньгами.
Пример торговли ETF: CFD Invesco QQQ
Допустим, вы заинтересованы торговать акциями в технологическом секторе. Вы полагаете, что в ближайшем будущем его ждет значительный рост благодаря положительным отчетам о прибыли и убытках и запуску инновационных продуктов.
Вместо того, чтобы торговать акциями отдельных технологических компаний, вы решаете торговать ETF (QQQ) (Invesco QQQ), который отслеживает индекс US Tech 100. Этот ETF включает 100 крупнейших нефинансовых компаний, котирующихся на фондовом рынке Nasdaq, обеспечивая широкий доступ к технологическому сектору.
Почему стоит выбрать CFD на ETF QQQ
Давайте попробуем объяснить причину выбора ETF в этом конкретном примере.
Диверсификация
Торговля отдельными акциями, вроде Apple (AAPL), Microsoft (MSFT), или Alphabet (GOOGL) может подвергнуть вас рискам, присущим конкретной компании. Например, негативные новости об одной отдельной компании могут существенно повлиять на курс ее акций.
Тем не менее ETF QQQ включает широкий спектр технологических компаний, что снижает риски, связанные с деятельностью любой отдельной компании. Такая диверсификация помогает снизить волатильность и дает вам более стабильный инвестиционный инструмент.
Больший охват
Исследование нескольких отдельных акций и управление ими могут быть трудоемкими и сложными. Каждая акция требует отдельного анализа, отслеживания и принятия торговых решений.
Торговля ETF QQQ позволяет вам одной позицией охватить весь технологический сектор сразу. Это упрощает торговую стратегию и исключает необходимость в обширных исследованиях по нескольким компаниям.
Доступ к рынкам и ликвидность
Кроме того, не все технологические акции способны предложить одинаковый уровень ликвидности. Некоторые небольшие технологические компании могут иметь более широкие спреды и меньший объем торгов, что затрудняет вход в позиции и выход из них.
Однако ETF QQQ является высоколиквидным, предлагает узкие спреды и высокий объемом торгов. Это гарантирует, что вы сможете быстро входить в позиции и выходить из них без существенного проскальзывания. То есть ваша сделка с большей вероятностью будет заключена по той цене, которую вы хотите.
Как управлять позицией по CFD на ETF
Допустим, QQQ в данный момент торгуется по цене $350 за CFD-контракт.
Вы решаете открыть длинную позицию по CFD на 100 контрактов QQQ.
Стандартный левередж для этого рынка составляет 5:1. А значит, вам нужно внести лишь 20% от общей суммы сделки в качестве маржи.
Общая сумма сделки составляет $350 х $100 = $35 000. При левередже 5:1 вам потребуется $7 000 в качестве маржи.
В течение следующих нескольких дней технологический сектор демонстрирует хорошие результаты, и QQQ растет до $380 за контракт.
Вы решаете закрыть позицию по CFD, когда QQQ достигает $380.
Расчет прибыли:
Цена открытия: $350
Цена закрытия: $380
Разница в цене: $380 - $350 = $30
Общая прибыль: $30 х 100 акций = $3 000
Результат: вы получили прибыль в размере $3 000 от этой сделки с CFD, за вычетом комиссии брокера или расходов на финансирование овернайт.
Однако, если бы цена упала на $30, а не выросла, расчет был бы следующим:
Расчет убытков:
Цена открытия: $350
Цена закрытия: $320
Разница в цене: $320 - $350 = -$30
Общий убыток: $30 х 100 акций = $3 000
Результат: вы понесли убыток в размере $3 000 от этой сделки с CFD, за вычетом комиссии брокера или расходов на финансирование овернайт.
Ознакомьтесь с нашими руководствами по трейдингу, чтобы узнать больше о стратегиях, которые следует учитывать на рынках.
Создать аккаунт Открыть демо-аккаунт
Часто задаваемые вопросы
Что такое ETF?
ETF – это инструменты, которые включают в себя корзину активов, таких как товары, акции или валютные пары. Сами ETF можно покупать, а это значит, что вы можете иметь долю в составляющих их активах и получать потенциальные выгоды (например, дивиденды). Ими также можно торговать через CFD, то есть открывать как короткие, так и длинные позиции по данному инструменту. Как правило, CFD торгуются на маржинальной основе. То есть у вас будет возможность открывать более крупные позиции при относительно небольшом собственном капитале. Торговля с левереджем увеличивает как прибыль, так и убытки, что делает ее рискованной.
Какие ETF являются самыми популярными?
Тремя наиболее популярными ETF для торговли являются SPDR S&P 500 ETF (SPY), который отслеживает индекс US 500 из 500 крупнейших публично торгуемых компаний США. Что касается сырьевых товаров, то SPDR Gold Shares (GLD) отслеживает цену золотых слитков, предлагая возможность инвестировать в золото, не владея физическим товаром. А фонд iShares MSCI Emerging Markets ETF (EEM) отслеживает индекс развивающихся рынков MSCI, предоставляя доступ к широкому ассортименту акций развивающихся рынков.
Как ETF приносят деньги?
ETF приносят деньги за счет роста капитала (покупаются дешево, продаются дорого), дивидендов по акциям и процентов по облигациям. Эти доходы передаются инвесторам. Кроме того, авторизованные участники используют арбитраж для поддержания цен на ETF в соответствии со стоимостью их чистых активов, обеспечивая справедливое рыночное ценообразование.
ETF и взаимные фонды – в чем разница?
ETF торгуются на биржах с колеблющимися ценами и обычно управляются пассивно. У них более низкие комиссии, более высокая эффективность с точки зрения налогов, отсутствие минимального порога и ручное реинвестирование дивидендов. Взаимные фонды торгуются по стоимости чистых активов на конец дня, ими можно управлять вручную, они требуют более высоких комиссий, возможен минимальный порог, а также есть возможность автоматического реинвестирования дивидендов.
