Τι είναι η διαχείριση χαρτοφυλακίου;

Διαχείριση χαρτοφυλακίου είναι η οργάνωση των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού ενός επενδυτή με σκοπό την ελαχιστοποίηση του κινδύνου και τη μεγιστοποίηση της απόδοσης. Περιλαμβάνει τη λήψη μελετημένων αποφάσεων σχετικά με τις επενδύσεις και τη χρήση στρατηγικών συναλλαγών.

Πού συναντήσατε τον όρο «διαχείριση χαρτοφυλακίου»;

Αν έχετε ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο, πιθανότατα έχετε ενημερωθεί για τη σημασία της διαχείρισης του χαρτοφυλακίου σας.

Η BNP Paribas απασχόλησε πρόσφατα τα ειδησεογραφικά δελτία επειδή κατάφερε να μειώσει το χαρτοφυλάκιο χορηγήσεών της κατά 3 δις ευρώ όσον αφορά στοιχεία ενεργητικού σταθμισμένα αναλόγως των κινδύνων. Αυτή η κίνηση εξασφάλισε για τη γαλλική τράπεζα τη διάκριση «Μάνατζερ της χρονιάς για τη Διαχείριση χαρτοφυλακίου πιστώσεων» στα Risk Awards

Τι πρέπει να γνωρίζετε για τη διαχείριση χαρτοφυλακίου

Υπάρχουν πέντε κύριες πτυχές που πρέπει να συνυπολογίσετε για να διαχειριστείτε αποτελεσματικά το χαρτοφυλάκιό σας:

Ανοχή κινδύνου – συνήθως, όσο μεγαλύτερος ο κίνδυνος, τόσο μεγαλύτερα τα αποτελέσματα. Αν αναλαμβάνετε μεγάλα ρίσκα, μπορεί να έχετε μεγάλα κέρδη ή μεγάλες ζημίες, αλλά αν αποφεύγετε τον κίνδυνο εντελώς είναι απίθανο να σημειώσετε οποιοδήποτε κέρδος ή ζημία. Το ιδανικό χαρτοφυλάκιό σας θα ήταν αυτό που θα πετύχαινε έναν προσεκτικά μελετημένο βαθμό κινδύνου με βάση την ανοχή που έχετε απέναντι στον κίνδυνο.

Μέτρηση απόδοσης – με τον ορισμό σημείων αναφοράς και με τη μέτρηση της απόδοσης των επενδύσεών σας, μπορείτε να παρακολουθείτε τυχόν σφάλματα και να προσδιορίσετε τον συντελεστή κινδύνου/απόδοσης. Αν χρησιμοποιήσετε τις υπηρεσίες ενός διαχειριστή χαρτοφυλακίου, μην παραλείψετε να συμπεριλάβετε το επενδυτικό του στυλ στη διαχείριση της απόδοσης του χαρτοφυλακίου σας.

Κατανομή στοιχείων ενεργητικού – τα στοιχεία ενεργητικού σημειώνουν διαφορετικές κινήσεις και έχουν διαφορετικά επίπεδα σταθερότητας. Η επιλογή ενός συνδυασμού στοιχείων ενεργητικού μπορεί να βοηθήσει στη μείωση του κινδύνου και στη μεγιστοποίηση της απόδοσης, σταθμίζοντας τη μεταβλητότητα και επενδύοντας ανάλογα.

Διασπορά – η μεταβλητότητα των αγορών και ο κίνδυνος που ενέχουν οι επενδύσεις μπορούν να μετριαστούν επενδύοντας σε διαφορετικούς τίτλους, αγορές και οικονομικούς κλάδους. Αυτό σημαίνει ότι εάν υπάρξει κρίση σε μία αγορά, δεν θα χάσετε όλα τα χρήματά σας.

Αναδιάρθρωση – οι αγοραίες αξίες των τίτλων αλλάζουν με τον καιρό, επηρεάζοντας την απόδοση των επενδύσεών σας και τη συνεισφορά τους στο χαρτοφυλάκιό σας. Η τακτική αναδιάρθρωση του χαρτοφυλακίου σας διασφαλίζει μια ικανοποιητική ισορροπία κινδύνου και απόδοσης, επαναφέροντας τη συνεισφορά κάθε στοιχείου στο αρχικό επίπεδο.