Μοτίβο διαγράμματος "κεφαλή και ώμοι"

Το μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" είναι ένας σχηματισμός διαγράμματος τεχνικής ανάλυσης. Μάθετε περισσότερα στον εκπαιδευτικό μας οδηγό.

Τι είναι το μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" σε ένα διάγραμμα;

Το μοτίβο διαγράμματος "κεφαλή και ώμοι" είναι ένας σχηματισμός διαγράμματος τεχνικής ανάλυσης που χρησιμοποιείται για τον εντοπισμό πιθανών ανατροπών στη τάση που παρουσιάζει μια μετοχή.

Θεωρείται ένα από τα πιο αξιόπιστα μοτίβα διαγράμματος και χαρακτηρίζεται από τρεις κορυφές. Η μεσαία κορυφή, γνωστή ως "κεφαλή", είναι η υψηλότερη από τις τρεις και πλαισιώνεται από δύο χαμηλότερες κορυφές, γνωστές ως "ώμοι".

^{*Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν αποτελούν αξιόπιστο δείκτη μελλοντικών αποτελεσμάτων}

Το μοτίβο περιγράφηκε για πρώτη φορά από τον Charles Dow τη δεκαετία του 1900, αν και δεν είχε λάβει κάποια ονομασία μέχρι τη δεκαετία του 1930.

Κύρια σημεία

Ανατομία του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι"

Το μοτίβο "κεφαλής και ώμοι" χρησιμοποιείται για να μετρήσει πότε η τρέχουσα τάση ενός περιουσιακού στοιχείου ενδέχεται να αλλάξει κατεύθυνση. Το μοτίβο μπορεί επίσης να χρησιμοποιηθεί για την πρόβλεψη ενός πιθανού στόχου τιμής και χρησιμοποιείται συχνά σε συνδυασμό με άλλους τεχνικούς δείκτες για την επιβεβαίωση μιας αντιστροφής.

Η δημιουργία του μοτίβου στο διάγραμμα ξεκινά από τον αριστερό ώμο. Στη συνέχεια, η δραστηριότητα των τιμών σχηματίζει την κεφαλή, η οποία είναι υψηλότερα ή χαμηλότερα (ανάλογα με τον τύπο του μοτίβου) από τον αριστερό ώμο.

Ο δεξιός ώμος δημιουργείται στη συνέχεια - συνήθως, βρίσκεται περίπου στο ίδιο επίπεδο με τον αριστερό ώμο. Το neckline εφαρμόζεται στο τέλος του σχηματισμού - μπορεί να είναι οριζόντιο, καθοδικό ή ανοδικό.

^{*Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν αποτελούν αξιόπιστο δείκτη μελλοντικών αποτελεσμάτων}

Είναι σημαντικό να μην μπερδεύει κανείς το αντίστροφο μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" με το μοτίβο συνέχισης. Το πρώτο είναι συνήθως τουλάχιστον τόσο μεγάλο όσο το τυπικό κύμα τιμών στη τάση που προηγείται. Αν το μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" φαίνεται πολύ μικρό σε σύγκριση με τα κύματα τιμών γύρω από αυτό, μπορεί να είναι το μοτίβο συνέχισης.

Προσδιορισμός του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι" στο trading

Κορυφή μοτίβου "κεφαλής και ώμοι"

^{*Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν αποτελούν αξιόπιστο δείκτη μελλοντικών αποτελεσμάτων}

Το σύνηθες μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" σχηματίζεται στην κορυφή της ανοδικής τάσης και αναφέρεται ως κορυφή του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι". Θεωρείται ότι είναι ένα καθοδικό μοτίβο διαγράμματος.

Ο αριστερός ώμος σχηματίζεται στο τέλος μιας σημαντικής ανοδικής περιόδου στην αγορά. Αφού σχηματιστεί η κορυφή, η τιμή του εκάστοτε περιουσιακού στοιχείου τείνει να μειωθεί σε κάποιο βαθμό ως επακόλουθη αντίδραση.

Η κεφαλή σχηματίζεται στη συνέχεια όταν η τιμή αυξάνεται και πάλι, δημιουργώντας την υψηλότερη κορυφή του μοτίβου. Στη συνέχεια ακολουθείται από νέα πτώση τιμής.

Ο δεξιός ώμος σχηματίζεται όταν η τιμή κινείται και πάλι ανοδικά, παραμένοντας ωστόσο κάτω από την κεφαλή. Στη συνέχεια μειώνεται σχεδόν στο ύψος της πρώτης κοιλάδας μεταξύ του αριστερού ώμου και της κεφαλής ή τουλάχιστον κάτω από την κορυφή του αριστερού ώμου.

Τέλος, το neckline χαράσσεται στο κάτω μέρος της κεφαλής και των δύο ώμων και χρησιμεύει ως γραμμή στήριξης. Όταν η τιμή διασπάσει το neckline, αφού σχηματίσει τον δεξιό ώμο, και συνεχίσει να μειώνεται συνεχώς, υποδεικνύει την ολοκλήρωση του σχηματισμού "κεφαλοί και ώμοι".

Χαμηλό μοτίβου "κεφαλής και ώμοι"

^{*Οι παλαιότερες αποδόσεις δεν αποτελούν αξιόπιστο δείκτη μελλοντικών αποτελεσμάτων}

Το μοτίβο "κεφαλής και ώμοι" μπορεί επίσης να σχηματιστεί προς την αντίθετη κατεύθυνση. Αυτό είναι γνωστό ως το χαμηλό του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι" ή η αντίστροφη κορυφή.

Η ανοδική έκδοση του μοτίβου τοποθετείται στο κατώτατο σημείο της πτωτικής τάσης και υποδηλώνει ότι η υπάρχουσα πτωτική τάση είναι πιθανό να αντιστραφεί και η τιμή θα μπορούσε να αυξηθεί.

Αφού σχηματιστεί η κορυφή του αριστερού ώμου, η τιμή αυξάνεται ολοκληρώνοντας τον πρώτο σχηματισμό. Στη συνέχεια μειώνεται σε νέο χαμηλό και ακολουθείται από μια ανοδική κίνηση ανάκαμψης που δημιουργεί την "κεφαλή".

Εμφανίζεται μια διορθωτική αντίδραση προς τα κάτω για να ξεκινήσει ο σχηματισμός του δεξιού ώμου και στη συνέχεια η τιμή κινείται απότομα ανοδικά και πάλι. Στη συνέχεια εφαρμόζεται το neckline, το οποίο χρησιμεύει ως γραμμή αντίστασης.

Μόλις σχηματιστεί ο δεύτερος ώμος, η τιμή θα πραγματοποιήσει ένα τελικό ράλι, διασπώντας το neckline και υποδεικνύοντας την ολοκλήρωση του σχηματισμού "κεφαλή και ώμοι" και την αντιστροφή της πτωτικής τάσης.

Μια άλλη διαφορά μεταξύ των μοτίβων κορυφής και χαμηλού είναι ότι ο σχηματισμός κορυφής συνήθως ολοκληρώνεται μέσα σε λίγες εβδομάδες, ενώ ο σχηματισμός χαμηλού μπορεί να παραταθεί έως και αρκετούς μήνες ή ακόμη και ένα έτος.

Trading χρησιμοποιώντας το μοτίβο "κεφαλή και ώμοι"

Υπάρχουν διάφορες στρατηγικές που οι traders μπορούν να εφαρμόσουν κατά το trading με τη χρήση του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι".

• Επίπεδα στήριξης και αντίστασης. Το μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" είναι ένα μοτίβο αντιστροφής τάσης και τα επίπεδά του μπορούν να λειτουργήσουν ως επίπεδα στήριξης και αντίστασης όταν η τιμή τα προσεγγίζει. Οι traders μπορούν να χρησιμοποιήσουν αυτά τα επίπεδα για να εισέλθουν ή να εξέλθουν από θέσεις.

• Κινητοί μέσοι όροι (MA). Όταν η τιμή πλησιάζει έναν κινητό μέσο όρο, οι traders μπορεί να σκεφτούν να τοποθετηθούν με θέση αγοράς (long) ή πώλησης (short).

• Εντολές stop-loss* και εγγυημένες εντολές stop-loss. Οι εντολές stop-loss μπορούν να χρησιμοποιηθούν αποτελεσματικά σε κάθε είδους trading, και αυτό ισχύει ιδιαίτερα στα μοτίβα "κεφαλή και ώμοι". Οι εντολές stop-loss μπορούν να τοποθετηθούν ακριβώς κάτω από το επίπεδο του neckline για μια συναλλαγή αγοράς (long) και ακριβώς πάνω από το επίπεδο του neckline για μία συναλλαγή πώλησης (short). Οι εγγυημένες εντολές stop-loss μπορούν να χρησιμοποιηθούν με τον ίδιο τρόπο, είναι ωστόσο με χρέωση, αν και δεν έχουν κίνδυνο ολίσθησης.

• Κυλιόμενες εντολές διακοπής ζημιών. Οι εντολές trailing stop είναι ένα άλλο πολύτιμο εργαλείο που οι traders μπορούν να χρησιμοποιήσουν κατά το trading με χρήση του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι". Μία εντολή trailing stop θα κινείται ταυτόχρονα με την τιμή και θα προστατεύει τα κέρδη καθώς η τιμή συνεχίζει να κινείται.

*Η παύση απωλειών δεν είναι εγγυημένη, αλλά προσφέρουμε εγγυημένες παύσεις απωλειών με προμήθεια. Μπορείτε να ελέγξετε την τιμή της προμήθειας GSL στην απόδειξη όταν ανοίγετε μια θέση και προσθέτοντας μια εντολή GSL.

Ανάλυση μοτίβου "κεφαλή και ώμοι"

Όταν πρόκειται για την κορυφή του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι", η μέτρηση της κατακόρυφης απόστασης από την κορυφή της κεφαλής μέχρι το neckline μπορεί να βοηθήσει στον προσδιορισμό ενός εκτιμώμενου spread.

Για παράδειγμα, αν η απόσταση αντιπροσωπεύει $10, τότε μόλις το neckline διασπαστεί, οι τεχνικοί αναλυτές θα προβλέψουν ότι η τιμή θα μειωθεί τουλάχιστον άλλα $10 κάτω από το επίπεδο τιμών του neckline.

Αντίθετα, όταν έχουμε να κάνουμε με ένα αντίστροφο μοτίβο, ισχύει το αντίθετο: η μέτρηση της κάθετης απόστασης από το neckline μέχρι την κορυφή της κεφαλής σας δίνει μια γενική ιδέα για το πόσο μπορεί να αυξηθεί η τιμή πάνω από το neckline.

Επιπλέον, το μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" είναι ένα χρήσιμο εργαλείο τεχνικής ανάλυσης για τη μέτρηση και την αξιολόγηση της ελάχιστης πιθανής έκτασης της κίνησης της τιμής από το neckline. Επιτρέπει επίσης την ένδειξη μιας αντιστροφής τάσης, δηλαδή όταν η αγορά αλλάζει από ανοδική σε πτωτική ή αντίστροφα. Αυτό το μοτίβο θεωρείται ένα από τα πιο αξιόπιστα μοτίβα που προβλέπουν την αντιστροφή των τάσεων.

Συνηθισμένα λάθη

Όπως συμβαίνει με πολλά πράγματα όσον αφορά το trading, υπάρχουν κίνδυνοι που οι traders πρέπει να προσέξουν. Αυτοί περιλαμβάνουν:

• Ανυπομονησία για επιβεβαίωση
  Ένα από τα πιο συνηθισμένα λάθη που γίνονται σε μια στρατηγική trading με χρήση του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι" είναι ότι οι traders δεν περιμένουν την επιβεβαίωση του μοτίβου. Το μοτίβο δεν ολοκληρώνεται έως ότου η τιμή διασπάσει το neckline.

• Μη αναγνώριση του neckline
  Η γραμμή που συνδέει τις δύο κοιλότητες που σχηματίζουν τους ώμους πρέπει να είναι κεκλιμένη και η γραμμή που συνδέει τα ανώτατα σημεία των δύο κορυφών πρέπει να είναι οριζόντια. Αν το neckline δεν αναγνωριστεί σωστά, το μοτίβο μπορεί να μην είναι έγκυρο.

• Αγνόηση άλλων παραγόντων
  Το μοτίβο πρέπει να παρατηρείται στο πλαίσιο των συνολικών συνθηκών της αγοράς και των τρεχουσών τάσεων. Επιπλέον, οι traders πρέπει να δίνουν προσοχή στον όγκο και σε άλλους δείκτες που μπορούν να παρέχουν πρόσθετη επιβεβαίωση.

• Μη ορισμός τιμής-στόχου
  Η τιμή-στόχος καθορίζεται συνήθως με τη μέτρηση της απόστασης μεταξύ του neckline και της υψηλότερης κορυφής της κεφαλής και αφαιρώντας αυτό το ποσό από το σημείο ξεσπάσματος. Η γνώση της τιμής-στόχου μπορεί να βοηθήσει τους traders στη διαχείριση κινδύνου και στον προγραμματισμό των συναλλαγών τους αναλόγως.

• Μη εφαρμογή τεχνικών διαχείρισης κινδύνου
  Τέλος, οι traders πρέπει πάντα να εφαρμόζουν τεχνικές διαχείρισης κινδύνου κατά το trading με χρήση του μοτίβου διαγράμματος "κεφαλή και ώμοι". Όπως και με κάθε άλλη στρατηγική trading, είναι σημαντικό να ορίζετε εντολές stop-loss* για να περιορίσετε τις πιθανές απώλειες. Επιπλέον, οι traders δεν πρέπει να διακινδυνεύουν περισσότερα χρήματα από όσα μπορούν να χάσουν.

*Η παύση απωλειών δεν είναι εγγυημένη, αλλά προσφέρουμε εγγυημένες παύσεις απωλειών με προμήθεια. Μπορείτε να ελέγξετε την τιμή της προμήθειας GSL στην απόδειξη όταν ανοίγετε μια θέση και προσθέτοντας μια εντολή GSL.

Συμπέρασμα

Το μοτίβο διαγράμματος "κεφαλή και ώμοι" μπορεί να εξηγηθεί ως ένα μοτίβο τεχνικής ανάλυσης που χρησιμοποιείται για να υποδείξει πιθανές ανατροπές σε μια αγορά. Μπορεί να αποτελέσει ένα χρήσιμο εργαλείο για τους traders, καθώς μπορεί να χρησιμοποιηθεί για τον εντοπισμό πιθανών ανατροπών στην αγορά.

Η αναγνώριση του μοτίβου μπορεί να βοηθήσει τους traders να διαμορφώσουν μια στρατηγική trading με χρήση του μοτίβου "κεφαλή και ώμοι", επιτρέποντάς τους να λαμβάνουν πιο τεκμηριωμένες αποφάσεις.

Ωστόσο, όπως συμβαίνει με κάθε στρατηγική trading, θα πρέπει να σημειωθεί ότι το μοτίβο "κεφαλή και ώμοι" δεν είναι απολύτως ασφαλές. Οι traders πρέπει να κάνουν τη δική τους έρευνα και να είναι προσεκτικοί. Πρέπει επίσης να θυμούνται ότι δεν πρέπει ποτέ να επενδύουν ή να κάνουν trading με περισσότερα χρήματα από όσα μπορούν να χάσουν.

Συχνές Ερωτήσεις