MERCADOS GLOBALES-Las bolsas asiáticas caen tras turbulencias en los mercados de deuda y divisas
Por Stella Qiu
SÍDNEY, 2 oct (Reuters) - Las bolsas asiáticas bajaban el viernes, mientras los inversores se enfrentaban a fuertes oscilaciones en los mercados de renta fija y divisas a la espera de los datos sobre el empleo en Estados Unidos, al tiempo que el creciente refuerzo militar estadounidense en el golfo Pérsico mantenía elevados los precios del petróleo y los riesgos de inflación.
Las bolsas europeas apuntan a una apertura al alza, con los futuros bursátiles de toda la región subiendo un 0,2% tras las pérdidas registradas durante la noche. Los futuros del Nasdaq repuntaban un 0,5% y los del S&P 500 ganaban un 0,3%.
Mucho depende de las cifras de empleo no agrícola de EEUU, que se publicarán más tarde hoy. Las previsiones apuntan a un aumento de 90.000 puestos de trabajo en septiembre, mientras que se espera que la tasa de desempleo se mantenga estable en el 4,1%.
Un dato muy positivo podría reavivar las apuestas por una segunda subida de tasas por parte de la Reserva Federal este mes, cuya probabilidad se cotiza actualmente en solo un 25% después de que dos altos responsables de política monetaria afirmaran esta semana que querían más datos antes de decidir qué hacer a continuación con las tasas de interés. Una subida en diciembre sigue estando totalmente descontada.
Esto también empujaría al alza de nuevo los rendimientos de los bonos del Tesoro, poniendo fin a un breve respiro durante la noche, después de que el rendimiento de referencia a 10 años alcanzara un máximo de 24 años del 5,34% tras su mayor subida trimestral en 32 años. El índice PMI manufacturero del ISM de EEUU mostró un enorme aumento en el componente de precios pagados, lo que apunta a mayores presiones sobre los costos.
"Ahora que la Fed se centra de forma miope en la inflación y las presiones sobre los precios, unos datos salariales al alza podrían resultar especialmente influyentes para las tasas de interés estadounidenses, los bonos del Tesoro y el dólar", dijo Chris Weston, director de investigación de Pepperstone.
"Hasta ahora, los activos de riesgo han absorbido notablemente bien el aumento de los rendimientos reales estadounidenses y de los rendimientos nominales de los bonos del Tesoro a largo plazo. Sin embargo, un aumento sostenido de la prima de plazo podría resultar mucho más problemático".
En Asia, el índice de MSCI de acciones de Asia-Pacífico, que no incluye Japón .MIAPJ0000PUS, caía un 0,3% y se encaminaba hacia un descenso semanal del 1,5%. El Nikkei japonés .N225 retrocedía un 1,1%, pero se encaminaba hacia una subida del 2,8% en la semana.
Los mercados de China continental permanecerán cerrados hasta el próximo miércoles por ser festivo. El índice Hang Seng de Hong Kong .HSI perdía un 2,6% el viernes tras reanudar la cotización tras el festivo.
PROBLEMAS EN EUROPA
Los comentarios expansionistas de los responsables de la Fed provocaron un fuerte repunte de los bonos del Tesoro a 2 años durante la noche, con un acentuado empinamiento alcista de la curva de tasas a medida que caían los rendimientos a corto plazo. El rendimiento a 2 años subía un punto básico, hasta el 4,7934%, tras caer 10 puntos básicos durante la noche.
El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años avanzaba 2 puntos básicos hasta el 5,2495%, tras haber caído 6 puntos básicos durante la noche para alejarse de un máximo de 24 años del 5,3445%, mientras la brutal ola de ventas finalmente atrajo de nuevo a algunos compradores al mercado.
La caída en picado de los bonos europeos, con los rendimientos franceses alcanzando máximos de 14 años, también puede haber contribuido a que los flujos hacia activos refugio volvieran a los bonos del Tesoro de EEUU, el dólar y el franco suizo.
Las preocupaciones fiscales en Francia empujaron el diferencial entre los rendimientos de la deuda soberana francesa y alemana por encima de los 140 puntos básicos, el más amplio desde 2012, lo que sacudió a las bolsas europeas y golpeó duramente al euro.
El euro registraba pérdidas en 1,1250 dólares, tras caer un 0,8% durante la noche hasta alcanzar su nivel más bajo desde mayo de 2025. También se depreció frente al yen y al franco durante la noche, con caídas del 0,8% y el 1%, respectivamente.
El índice del dólar estadounidense , que mide la evolución de la moneda frente a seis divisas, entre ellas el euro y el franco, se mantenía firme en 102 el viernes, tras repuntar un 0,6% durante la noche hasta alcanzar su nivel más alto desde abril de 2025. Se encamina hacia su tercera semana consecutiva de ganancias, con un alza del 1%.
El yen se apreciaba un 0,1%, hasta situarse en 157,8 por dólar, después de que los datos mostraran que la inflación subyacente en la capital japonesa se aceleró hasta una tasa interanual del 2,7% en septiembre, lo que refuerza los argumentos a favor de nuevas subidas de las tasas de interés.
Los precios del petróleo se mantenían elevados el viernes tras repuntar durante la noche, ante la noticia de que Estados Unidos habría enviado más tropas y otro portaaviones a Oriente Medio. China también suspendió las exportaciones de productos petrolíferos, lo que avivó los temores de que la escasez mundial de combustible pudiera agravarse.
Los futuros del crudo West Texas Intermediate de Estados Unidos bajaban un 0,4%, hasta los 92,46 dólares por barril, tras subir casi un 3% durante la noche. El contrato de futuros del crudo Brent se renovó, pero el precio seguía por encima de los 102 dólares por barril.