ما المقصود بتداول النحاس؟ الدليل الشامل

تعمق في فهم معدن النحاس، واكتشف تاريخ أسعاره، وتعرّف على ساعات تداوله، واستراتيجيات تداوله الأساسية، وكيفية تداول النحاس عبر عقود الفروقات على Capital.com.

انتقل إلى صفحة السوق

ما هو النحاس؟

النحاس هو معدن صناعي ثمين، وترجع قيمته العالية إلى خصائصه الفيزيائية والكيميائية الاستثنائية، لا سيما موصليته الكهربائية والحرارية الفائقة، ومتانته العالية، ومقاومته الممتازة للتآكل والبهتان. يلعب النحاس دورًا محوريًا وحيويًا في طيف واسع من التطبيقات الصناعية المتقدمة، أبرزها قطاعات البناء والتشييد، وصناعة الإلكترونيات الدقيقة، وتطبيقات الطاقة المتجددة. وبالنسبة للمتداولين والمستثمرين، يوفر النحاس فرصًا للمضاربة على تحركات أسعاره الديناميكية، والتي تكون مدفوعة بشكل أساسي بعوامل العرض والطلب العالمية، وتتأثر بمشاريع البنية التحتية الكبرى، واضطرابات عمليات التعدين، واتجاهات النمو الاقتصادي العالمي.

غالبًا ما يُنظر إلى سعر النحاس، نظرًا لاستخداماته الواسعة في مختلف القطاعات الإنتاجية، كمقياس دقيق وحساس لصحة الاقتصاد العالمي، وجعله أصلًا شائعًا وجذابًا بين المتداولين. يتم تداول النحاس بشكل أساسي في بورصات السلع الكبرى مثل بورصة لندن للمعادن (LME)، وبورصة شيكاغو التجارية (CME)، وبورصة شنغهاي للعقود الآجلة (SHFE). تحدد هذه البورصات الأسعار المرجعية العالمية للنحاس، وتقدم أدوات مالية متنوعة لتداوله، تشمل العقود الآجلة وعقود الخيارات، مما يتيح للمتعاملين المضاربة على أسعاره أو التحوط ضد تقلباته.

ما هي العوامل المحرّكة لأسعار النحاس؟

يتأثر سعر النحاس بمنظومة معقدة من العوامل، يأتي في مقدمتها ديناميكيات العرض والطلب العالميين، والتي تتشكل بدورها بفعل متغيرات متعددة مثل وتيرة النمو الاقتصادي، والأحداث الجيوسياسية، ومستويات الطلب في القطاعات الصناعية الرئيسية. تؤثر هذه المحركات بشكل مباشر على تحليلك الأساسي لهذا السوق الحيوي وغيره من الأسواق المرتبطة به، وتساعدك في استيعاب كيفية تحرك الأسعار المحتملة. تعرف على المزيد حول دور الأخبار والتحليلات في صقل استراتيجيتك.

• العرض والطلب: يتأثر سعر النحاس بشدة بتوازن العرض والطلب على الصعيد العالمي. فالعوامل التي تؤثر على جانب العرض، مثل مستويات إنتاج المناجم، ومدى توفر الاحتياطيات القابلة للاستخراج، والإضرابات العمالية في مناطق الإنتاج الرئيسية، يمكن أن تؤدي إلى تقليل المعروض وبالتالي دفع الأسعار للارتفاع. وعلى النقيض، فإن اكتشاف مناجم جديدة ذات جدوى اقتصادية أو زيادة الطاقة الإنتاجية للمناجم القائمة يمكن أن يزيد من المعروض ويخفض الأسعار.
• معدلات النمو الاقتصادي: يُستخدم النحاس على نطاق واسع في قطاعات حيوية كالبناء وتطوير البنية التحتية والصناعات التحويلية، مما يجعل سعره يرتبط ارتباطًا وثيقًا بأداء الاقتصاد العالمي. فعندما تشهد الاقتصادات نموًا قويًا، يرتفع الطلب على النحاس لتلبية احتياجات هذه القطاعات، مما يؤدي إلى ارتفاع أسعاره. وخلال فترات التباطؤ أو الركود الاقتصادي، ينخفض الطلب عادةً، مما يفرض ضغوطًا هبوطية على الأسعار.
• الطلب الصناعي: يُعد النحاس مكونًا ضروريًا لا غنى عنه في قطاعات صناعية متقدمة مثل الإلكترونيات الدقيقة، وتطبيقات الطاقة المتجددة (كالطاقة الشمسية وطاقة الرياح)، وصناعة المركبات الكهربائية. يمكن للطلب المتزايد من هذه القطاعات أن يدفع أسعار النحاس للارتفاع، خاصة مع التحول العالمي المتسارع نحو التقنيات الخضراء والمستدامة، والتي زادت بشكل كبير من الحاجة إلى النحاس في مكونات حيوية كالألواح الشمسية وتوربينات الرياح والكابلات الكهربائية عالية الكفاءة.
• الأحداث الجيوسياسية: يمكن للتوترات أو عدم الاستقرار السياسي في الدول الرئيسية المنتجة للنحاس، مثل تشيلي وبيرو، أن تؤدي إلى تعطيل مفاجئ للإمدادات، مما قد يتسبب في قفزات سعرية حادة وغير متوقعة. كما تؤثر السياسات التجارية، والتعريفات الجمركية، وقيود التصدير والاستيراد التي قد تفرضها بعض الدول على ديناميكيات سوق النحاس بشكل كبير.
• الاستبدال وإعادة التدوير: يمكن للتقدم في تقنيات إعادة تدوير النحاس، أو تطوير واستخدام مواد بديلة ذات تكلفة أقل أو خصائص مشابهة في بعض التطبيقات، أن يقلل من الطلب على النحاس الخام المستخرج حديثًا، وبالتالي يؤثر على أسعاره. ومع ذلك، فإن خصائص النحاس الفريدة، لا سيما موصليته الكهربائية والحرارية الفائقة، تجعل استبداله بالكامل صعبًا للغاية في العديد من التطبيقات الصناعية الحيوية.

ما هي ساعات تداول النحاس؟

تتباين مواعيد تداول النحاس وفقًا للبورصة المتداول فيها. فعلى سبيل المثال، في بورصة لندن للمعادن (LME)، تمتد فترة تداول العقود الآجلة للنحاس من الساعة 1:00 صباحًا وحتى 7:00 مساءً بالتوقيت العالمي المنسّق* (UTC)، وذلك من يوم الإثنين إلى يوم الجمعة. أما المنصات الأخرى التي تتيح تداول عقود الفروقات (CFDs) أو التداول الفوري على النحاس فقد تعتمد جداول زمنية مغايرة، لذا من الضروري التأكد من مواعيد التداول المحددة على منصتك بالتوقيت العالمي المنسّق (UTC). وتوفر مواعيد التداول إمكانية الوصول إلى السوق على مدار 24 ساعة تقريبًا، مما يمنح المتداولين مرونة التفاعل مع الأحداث العالمية في الوقت الفعلي.

*قد تختلف ساعات التداول حسب العطلات الوطنية، والتوقيتات الصيفية.

ما هي آليات تداول النحاس

على الرغم من إمكانية تداول النحاس بشكل مباشر في بورصات كبرى مثل بورصة لندن للمعادن (LME) من خلال عقود فعلية، إلا أنه يمكن أيضًا تداوله باستخدام أدوات مالية تعتمد على الرافعة المالية، مثل عقود الفروقات (CFDs)، وذلك عبر وسيط مالي متخصص مثل Capital.com. فإذا كنت تتوقع ارتفاع السعر، يمكنك فتح صفقة شراء، أما إذا كنت تتوقع انخفاضه، فبإمكانك فتح صفقة بيع على المشكوف، وذلك استنادًا إلى توقعاتك وتحليلاتك للسوق.

عند تداول أحد المشتقات المالية مثل عقود الفروقات، يجب عليك تقييم الدوافع المادية للسعر مثل التحليل الأساسي أو التحليل الفني أو كليهما معًا لفهم حركة السعر وتحديد الاتجاه الذي تتوقع أن يسلكه السوق. وقد تختار استراتيجية التداول اليومي، حيث يتم فتح وإغلاق العديد من الصفقات في غضون يوم واحد، أو التداول المتأرجح الذي يعتمد على إطار زمني يتراوح من بضعة أيام إلى عدة أسابيع. كما يمكنك أيضًا تعيين أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح كجزء من استراتيجية شاملة لإدارة المخاطر.

تداول النحاس في السوق الفورية

عندما تتداول النحاس في السوق الفورية، فإنك تتعامل بسعر السوق السائد في تلك اللحظة (السعر الفوري) بغرض التسوية الفورية. وينطوي ذلك على المضاربة على السعر الآني للنحاس، والذي يتأثر بمعطيات العرض والطلب. ويمكنك تداول عقود الفروقات (CFDs) استنادًا إلى السعر الفوري، مما يتيح لك اتخاذ مراكز شراء أو بيع مع الاستفادة من الرافعة المالية دون امتلاك الأصل المادي.

تداول النحاس باستخدام العقود الآجلة

تشير العقود الآجلة إلى اتفاق ملزم على شراء أو بيع النحاس بسعر متفق عليه مسبقًا في تاريخ محدد في المستقبل. يتم تداول هذه العقود الموحدة في بورصات عالمية رئيسية مثل بورصة لندن للمعادن (LME) وبورصة شيكاغو التجارية (CME). إذ تتيح هذه العقود الآجلة على النحاس للمتداولين فرصة المضاربة على تقلبات أسعاره دون الاضطرار إلى امتلاك الأصل المادي فعليًا، مما يجعلها إحدى الأدوات الشائعة في تطبيقات التحوّط والمضاربة في سوف النحاس.

لماذا يفضل المتداولون تداول النحاس عبر عقود الفروقات؟

يُقدّم تداول النحاس من خلال عقود الفروقات (CFDs) مجموعة من المزايا الجذابة. إذ تتيح هذه العقود للمتداولين فرصة المضاربة على تقلبات أسعار النحاس دون الاضطرار إلى امتلاك الأصل المادي فعليًا، الأمر الذي يوفر مستويات أعلى من المرونة ويقلل من متطلبات رأس المال الأولية. وبفضل آلية الرافعة المالية (المعروفة أيضًا بالتداول بالهامش)، يمكن للمتداول التحكم في صفقات أكبر بكثير من قيمة استثماره الأصلي، مما يعظم من الأرباح المحتملة (مع التنويه إلى أن ذلك ينطوي أيضًا على مخاطر مضاعفة).

علاوة على ذلك، تتيح عقود الفروقات إمكانية الشراء أو البيع، وبالتالي يمكن للمتداول تحقيق الأرباح سواء في الأسواق الصاعدة أو الهابطة. أضف إلى ذلك أن عقود الفروقات على النحاس توفر إمكانية الوصول إلى الأسواق العالمية دون الخوض في التعقيدات اللوجستية المرتبطة بالتسليم المادي.

اعرف أكثر عن تداول عقود الفروقات.

اقتح حسابك  افتح حساب تجريبي

استراتيجيات تداول النحاس

يمكن أن تشمل الأمثلة الأساسية لاستراتيجيات تداول النحاس التداول ضمن النطاقات السعرية وتداول الاختراقات السعرية. تعتمد هذه الاستراتيجيات بشكل كبير على التحليل الفني، الذي يستكشف الأنماط السعرية التاريخية في محاولة لاستشراف التحركات المستقبلية المحتملة. قد تستخدم الاستراتيجيات الفنية أدوات متقدمة مثل مؤشر القوة النسبية (RSI)، ومؤشر تقارب وتباعد المتوسطات المتحركة (MACD)، أو مستويات فيبوناتشي التصحيحية للمساعدة في تحديد نقاط الدخول والخروج المثلى للصفقات.

ومع ذلك، من الأهمية بمكان أيضًا مراعاة المحركات الأساسية لأسعار النحاس، مثل إصدارات البيانات الاقتصادية الهامة، وتقارير قطاع التصنيع، والأحداث الجيوسياسية. يمكن لهذه العوامل أن تؤثر بشكل كبير على ديناميكيات العرض والطلب، وغالبًا ما تكون هي التي تحدد الاتجاه العام للسوق. على سبيل المثال، إذا أشارت البيانات إلى ارتفاع في الطلب الصناعي أو اضطرابات في الإمدادات من المناطق الرئيسية المنتجة للنحاس، فقد يشير ذلك إلى حركة سعرية صعودية محتملة، مما يوفر للمتداولين رؤى تتجاوز مجرد قراءة المخططات البيانية.

يمكنكم البقاء على اطلاع دائم بالتطورات الأساسية المرتقبة في الأسواق من خلال قسم الأخبار والتحليلات على منصتنا، وكذلك من خلال نشرتنا الإخبارية "الأسبوع المقبل".

مثال على استراتيجية الاختراق

لنفترض أن سعر النحاس يتداول عند مستوى 4.00 دولار مع وجود مستوى دعم عند 3.95 دولار ومستوى مقاومة عند 4.20 دولار. عند استخدام استراتيجية الاختراق، يتم وضع أمر شراء فوق مستوى المقاومة (أي أعلى من 4.20 دولار) مراهنًا على ارتفاع الأسعار بمجرد اختراق هذا المستوى. وإذا نجح السعر في الاختراق صعودًا، فقد يحدد المتداول مستوى 4.50 دولار كمستوى مستهدف لجني الأرباح. وعلى الجانب المقابل، إذا اخترق السعر ما دون مستوى الدعم عند 3.95 دولار، فيمكن فتح صفقة بيع على المكشوف أقل من هذا المستوى، مع استهداف هبوط محتمل إلى مستوى 3.70 دولار.

مثال على استراتيجية تداول النطاق

إذا كان سعر النحاس يتأرجح بين مستويين محددين، 3.95 دولار و 4.20 دولارات على سبيل المثال، فإن استراتيجية تداول النطاق تقتضي الشراء عند مستوى الدعم القريب من 3.95 دولار والبيع عند مستوى المقاومة القريب من 4.20 دولارات. وبهذه الطريقة، يمكن للمتداولين جني الأرباح من حركة السعر المتكررة داخل هذا النطاق، مع ضرورة وضع أوامر وقف الخسارة أسفل مستوى الدعم مباشرةً وأعلى مستوى المقاومة كإجراء احترازي للحد من المخاطر.