Wozu dient diese Seite?
Diese Seite zeigt eine vollständige Aufschlüsselung der Kosten und Gebühren unserer Produkte, einschließlich Spreads, Übernachtanpassungen, garantierte Stop-Loss-Orders (falls aktiviert) und Währungsumrechnungsgebühren.
Hier finden Sie Beispiele zur Berechnung unserer Gebühren, die Sie auf Ihre eigenen Trades anwenden können, um die Gesamtauswirkungen unserer Kosten und Gebühren auf Ihre Gewinne abzuschätzen.
Es ist wichtig zu beachten, dass Ihre Gesamtkosten proportional zu Ihrem Handelsvolumen steigen.
Die Beispiel-Trades und die in diesem Dokument gezeigten Beträge dienen nur zur Veranschaulichung. Diese sollten nicht als Prognosen, Empfehlungen oder Empfehlungen einer bestimmten Handelsstrategie betrachtet werden.
- Für weitere Informationen über unsere Kosten und Gebühren, klicken Sie hier.
- Sie können auch mehr darüber erfahren, wie wir unsere Märkte pro Anlageklasse bepreisen, indem Sie hier klicken.
Beispiele von Spread-Kosten für CFD-Trades
In diesem Abschnitt fokussieren wir uns auf Beispiele von Spread-Kosten für unsere fünf Hauptanlageklassen mit CFDs. Der Spread ist die Differenz zwischen dem Geld- und Briefkurs des Marktes zum Zeitpunkt der Platzierung Ihres Trades. Dieser wird erhoben, um die Kosten für die Durchführung des Trades zu decken, und er stellt die wichtigste Einnahmequelle für uns und andere Broker für Derivate dar.
Das Traden außerhalb der Börsenzeiten kann für ausgewählte Aktien zur Verfügung stehen. Bitte beachten Sie, dass sich Spreads ausweiten können und die Liquidität in diesen Zeiträumen geringer sein kann, was sich auf die Ausführungsqualität und die Kosten auswirken kann.
Die üblichen Spread-Preise finden Sie, indem Sie auf unserer Marktseite im Bereich „Alle Märkte“ auf den von Ihnen gewählten Vermögenswert klicken.
Währungen
- Sie halten eine Position von 100.000 Einheiten von EUR/USD, mit einem Geld-/Briefkurs von 1,05000/1,05006.
- Der Spread beträgt für diesen Markt demnach 0,6 Pips (0,00006).
- Eröffnung der Position: Sie zahlen die Hälfte des Spreads, wenn Sie einsteigen (0,3 Pips, oder 0,00003).
- Schließen der Position: Sie zahlen die andere Hälfte, wenn Sie aussteigen (0,3 Pips, oder 0,00003).
- Der Spread wird in der Kurswährung berechnet.
- Gesamtkosten des Spreads: 100.000 Einheiten × 0,00006 = 6 $ (oder der Gegenwert in Ihrer Kontowährung).
Rohstoffe
- Sie halten eine Position von 10 Kontrakten auf Gold (10 Feinunzen), mit einem Geld-/Briefkurs von 2500,00/2500,30.
- Der Spread beträgt für diesen Markt demnach 0,30 Pips (2500,30 - 2500,00).
- Eröffnung der Position: Sie zahlen die Hälfte des Spreads, wenn Sie einsteigen (0,15 Punkte).
- Schließen der Position: Sie zahlen die andere Hälfte, wenn Sie aussteigen (0,15 Punkte).
- Gesamtkosten des Spreads: 10 Kontrakte × 0,30 Punkte = 3 $ (oder der Währungsgegenwert).
Indizes
- Sie halten eine Position von 1 Kontrakt auf den UK 100, mit einem Geld-/Briefkurs von 9000/9001.
- Der Spread beträgt für diesen Markt demnach 1 Punkt (9001-9000).
- Eröffnung der Position: Sie zahlen die Hälfte des Spreads, wenn Sie einsteigen (0,5 Punkte).
- Schließen der Position: Sie zahlen die andere Hälfte, wenn Sie aussteigen (0,5 Punkte).
- Gesamtkosten des Spreads: 1 Kontrakt × 1 Punkt = 1 £ (oder der Währungsgegenwert).
Aktien
- Sie halten eine Position von 10 Aktien auf Apple, mit einem Geld-/Briefkurs von 240,00/240,13.
- Der Spread beträgt für diesen Markt demnach 0,13 Punkte (240,13-240,00).
- Eröffnung der Position: Sie zahlen die Hälfte des Spreads, wenn Sie einsteigen (0,065 Punkte).
- Schließen der Position: Sie zahlen die andere Hälfte, wenn Sie aussteigen (0,065 Punkte).
- Gesamtkosten des Spreads: 10 Aktien × 0,13 Punkte = 1,30 $ (oder der Währungsgegenwert).
Kryptowährungen
- Sie halten eine Position von 0,1 Kontrakten auf Bitcoin, mit einem Geld-/Briefkurs von 90.000/90.050.
- Der Spread beträgt für diesen Markt demnach 50 Punkte (90.050-90.000).
- Eröffnung der Position: Sie zahlen die Hälfte des Spreads, wenn Sie einsteigen (25 Punkte).
- Schließen der Position: Sie zahlen die andere Hälfte, wenn Sie aussteigen (25 Punkte).
- Gesamtkosten des Spreads: 0,1 Kontrakte × 50 Punkte = 5 $ (oder der Währungsgegenwert).
Beispiele für die Kosten der Übernachtfinanzierung (Swaps)
Wenn Sie eine CFD-Position über Nacht halten, kann eine kleine Anpassung, auch als Swap bekannt, vorgenommen werden, um die Kosten oder den Vorzug der Aufrechterhaltung dieses Exposures widerzuspiegeln. Ob Sie diesen Betrag zahlen oder erhalten hängt von mehreren Faktoren ab, wie der Richtung des Trades, dem zugrundeliegenden Zinssatz für den Vermögenswert und jegliche Anpassungen für das Halten über den Handelstag hinaus.
Es ist wichtig zu beachten, dass sich die Swap-Gebühren nach dem Gesamtwert Ihrer offenen Position richten, nicht nach der von Ihnen eingesetzten Margin. Das bedeutet, selbst wenn Sie einen Trade mit Hebel eröffnet haben, wird die volle Positionsgröße – auch bekannt als Nominalwert – für die Berechnung verwendet. Dies stellt sicher, dass die Finanzierungskosten einheitlich angewendet werden, unabhängig davon, wie viel Kapital ursprünglich benötigt wurde.
Die nachfolgenden Beispiele verdeutlichen, wie diese Übernachtanpassungen für verschiedene Anlageklassen ermittelt werden, wobei der Übersichtlichkeit halber vereinfachte und gerundete Zahlen verwendet werden.
Währungen
- Sie halten eine Übernachtposition von 10.000 Einheiten von USD/JPY. Ihr nominales Exposure beträgt demnach 10.000 $.
- Für die Zwecke dieser Berechnung nehmen wir an, dass der Übernacht-Swapsatz (oder TomNext) für USD/JPY derzeit -0,0182 beträgt. Dies entspricht bei einem aktuellen Kassakurs von 132,80 täglich -0,0137 %.
- Unsere Tagesgebühr beträgt 0,00411 %.
- Um also eine Long-Position über Nacht zu halten, würden Sie 0,00959 % – den negativen USD/JPY-Swapsatz abzüglich unserer Gebühr – Ihres Exposures erhalten. Umgerechnet von JPY entspricht dies 0,96 $ oder dem Währungsgegenwert.
- Um eine Short-Position zu halten würden Sie 0,01781 % – dem positiven Swapsatz zuzüglich unserer Gebühr – Ihres Exposures zahlen, was 1,78 $ umgerechnet entspricht oder dem Gegenwert.
Rohstoffe
- Sie haben eine Position von 4.000 Therms Erdgas, das derzeit zu 2,54 $ gehandelt wird. Das gesamte Exposure Ihrer Position beträgt demnach 10.160 $.
- Nehmen Sie an, dass die Basisanpassung über Nacht für Spot-Erdgas derzeit 0,0031 beträgt. Dies entspricht bei einem aktuellen Kassakurs von 2,54 täglich 0,12205 %.
- Unsere Tagesgebühr beträgt 0,01096 %.
- Für eine Long-Position würden Sie 0,13301 % zahlen (unsere Gebühr + die Basisanpassung) = 13,51 $.
- Für eine Short-Position würden Sie 0,11109 % erhalten (unsere Gebühr – die Basisanpassung) = 11,29 $.
Indizes (in USD denominiert)
- Sie haben eine Position von 0,6 Kontrakten auf den US Tech 100, zu einem Kurs von 20140. Ihr gesamtes Exposure würde somit 12.084 $ betragen.
- Da der US Tech 100 in USD denominiert ist, gilt der SOFR als relevanter Referenzzinssatz. Nehmen Sie an, dieser beträgt jährlich 5,01448 %, oder täglich 0,01393 %.
- Unsere tägliche Gebühr beträgt 0,01111 %.
- Für eine Long-Position würden Sie 0,02504 % zahlen (Unsere Gebühr + SOFR) = 3,03 $.
- Für eine Short-Position würden Sie 0,00282 % erhalten (Unsere Gebühr – SOFR) = 0,34 $.
Indizes (in GBP denominiert)
- Sie haben eine Position von einem Kontrakt auf den UK 100, zu einem Kurs von 8175. Ihr gesamtes Exposure würde somit 8.175 £ betragen.
- Da der UK 100 in GBP gehandelt wird, gilt als Referenzzinssatz der SONIA – nehmen Sie an, dieser beträgt jährlich 4,98260 % oder täglich 0,01365 %.
- Unsere Tagesgebühr beträgt 0,01096 %.
- Für eine Long-Position würden Sie 0,02461 % zahlen (unsere Gebühr + SONIA) = 2,01 £.
- Für eine Short-Position würden Sie 0,00269 % erhalten (unsere Gebühr – SONIA) = 0,22 £.
Aktien (in USD denominiert)
- Sie haben eine Position im Gegenwert von 50 Aktien von Tesla, deren Kurs derzeit bei 252 $ liegt. Ihr gesamtes Exposure beträgt 12.600 $.
- Da Tesla in USD gehandelt wird, ist der relevante Referenzzinssatz der SOFR. Nehmen Sie an, dieser beträgt jährlich 5,01448 %, oder täglich 0,01393 %.
- Unsere tägliche Gebühr beträgt 0,01111 %.
- Für eine Long-Position würden Sie 0,02504 % zahlen (unsere Gebühr + SOFR) = 3,16 $.
- Für eine Short-Position würden Sie 0,00282 % erhalten (unsere Gebühr – SOFR) = 0,36 $.
Aktien (in GBP denominiert)
- Sie haben eine Position im Gegenwert von 4.000 Aktien von Barcleys, deren Kurs derzeit bei 2,41 £ liegt. Ihr gesamtes Exposure beträgt 9.640 £.
- Da Barclays in GBP gehandelt wird, ist der relevante Referenzzinssatz der SONIA. Nehmen Sie an, dieser beträgt jährlich 4,98260 %, oder täglich 0,01365 %.
- Unsere Tagesgebühr beträgt 0,01096 %.
- Für eine Long-Position würden Sie 0,02461 % zahlen (unsere Gebühr + SONIA) = 2,37 £.
- Für eine Short-Position würden Sie 0,00269 % erhalten (unsere Gebühr – SONIA) = 0,26 £.
Kryptowährungs-CFDs
- Long-Positionen: Sie zahlen täglich 0,06164 % des Nominalwerts der Position (oder jährlich 22,5 %).
- Short-Positionen: Sie erhalten täglich 0,0137 % des Nominalwerts der Position (oder jährlich 5 %).
Beispiel
- Sie haben eine Position auf BTC mit einem Nominalwert von 100.000 $, welche Sie über Nacht halten.
- Für eine Long-Position würden Sie 61,64 $ zahlen (oder den Währungsgegenwert) (0,06164 % von 100.000).
- Für eine Short-Position würden Sie 13,70 $ erhalten (0,0137 % von 100.000).
Anleihen/Zinssätze
- Sie haben eine Position auf den US 10-Year T-Note CFD, der derzeit bei 112,50 $ pro 100 Nennwert notiert. Das gesamte Exposure Ihrer Position beträgt 200.000 $.
- Angenommen, die Overnight-Basisanpassung beträgt -0,0008. Bei einem Preis von 112,50 entspricht dies: (-0,0008 / 112,50) × 100 = -0,0711 % täglich
- Unsere tägliche Gebühr beträgt 0,01096 %.
- Wenn Sie Long sind:
Gesamter Overnight-Satz = 0,01096 % - 0,0711 % = -0,06014 %
Finanzierung = 200.000 $ × -0,06014 % = -120,28 $
Sie würden über Nacht eine Gutschrift von 120,28 $ erhalten. - Wenn Sie Short sind:
Gesamter Overnight-Satz = 0,01096 % + 0,0711 % = 0,08206 %
Finanzierung = 200.000 $ × 0,08206 % = 164,12 $
Sie würden über Nacht Finanzierungskosten in Höhe von 164,12 $ zahlen.
Beispiele der Kosten für garantierte Stop-Loss-Orders
Eine Gebühr für eine garantierte Stop-Loss-Order (GSLO) wird nur berechnet, wenn die GSLO ausgelöst wird. Die GSLO schließt den Trade exakt auf dem von Ihnen festgelegten Kursniveau, ohne das Risiko einer Kurslücke oder Slippage. Da wir dieses Risiko für Sie übernehmen, berechnen wir (und andere Anbieter) eine Gebühr für die Nutzung der GSLO.
Sie können die GSLO-Gebühr auf dem Handelsticket sehen, bevor Sie Ihren Trade platzieren, nachdem Sie eine GSLO ausgewählt haben. Die GSLO-Prämie selbst variiert abhängig von dem jeweiligen Markt, dem Eröffnungskurs der Position und der gehandelten Menge.
Formel
Sie können die GSLO-Gebühr auf dem Handelsticket überprüfen, wenn Sie eine Position eröffnen und eine GSLO hinzufügen.
Beispiel für eine garantierte Stop-Loss-Order
- Sie eröffnen eine Position auf 1 Gold-Kontrakt, mit einem Geld-/Briefkurs von 2.000 $/2.000,30 $.
- Sie platzieren eine GSLO bei 1.980 $, um potenzielle Verluste zu begrenzen.
- Nehmen Sie an, die GSLO-Prämie beträgt 0,03 % für diesen Markt.
- Wenn der Markt auf 1.980 $ fällt, sorgt die GSLO dafür, dass Ihre Position genau zu diesem Kurs geschlossen wird, ohne Slippage.
Berechnung der GSLO-Gebühr:
- GSLO-Gebühr = GSLO-Prämie × Eröffnungskurs der Position × Menge
- 0,03 % × 2.000,30 $ × 1 Kontrakt = 0,60 $
- Berechnete GSLO-Gesamtgebühr (falls ausgelöst): 0,60 $
Umrechnungsgebühren
Wenn Sie einen Vermögenswert in einer anderen Währung als der Basiswährung Ihres Kontos traden, fällt eine kleine Umrechnungsgebühr an.
Für Privatkunden wird die Gebühr als 0,7 % des Forex-Kassakurses berechnet.
Berechnung der Umrechnungsgebühr
- Sie traden über ein Konto, das in USD denominiert ist.
- Sie haben einen offenen CFD-Trade auf den France 40 – in EUR denominiert – der mit 10 € im Gewinn ist.
- Dies wird in Ihrer Position als 10,85 $ (10 € zum EUR/USD-Kassakurs von 1,08461) angezeigt und Sie entscheiden sich, den Trade zu schließen.
- Wenn keine Währungsumrechnungsgebühr erhoben wird, dann würde der Gewinn aus dieser Position einfach wie folgt berechnet werden:
10 € (Ihr Gewinn) x 1,08461 (Kassakurs) = 10,85 $
Beim Schließen der Position wird Ihnen jedoch eine Umrechnungsgebühr von 0,7 % berechnet. Die Berechnung wird als „All-in“-Umrechnungskurs durchgeführt, der den Kassakurs und die Gebühr von 0,7 % beinhaltet.
Der All-in-Kurs liegt 0,7 % unter dem Kassakurs, weshalb der realisierte Gewinn der Position etwas geringer ausfallen würde: 1,08461 (Kassakurs) x (1 - 0,7 %) (Währungsumrechnungsgebühr) = 1,07701.
Ihr Gewinn nach der Währungsumrechnung beträgt:
10 € (Ihr Gewinn) x 1,07701 (All-in-Kurs) = 10,77 $
Demnach wurde Ihnen in diesem Beispiel eine Währungsumrechnungsgebühr von 0,08 $ berechnet.
| Umrechnungsgebührensatz | Währungsumrechnungskosten | |
| Ohne die Währungsumrechnungsgebühr | 0 % | 0 $ |
| Mit die Währungsumrechnungsgebühr | 0,7 % | 0,08 $ |
Sie können den für die Umrechnung verwendeten „All-in“-Kurs jeder Transaktion im Bereich „Berichte“ der Plattform, sowie auf Ihren Auszügen sehen.
Dynamische Währungsumrechnungsgebühren
Wenn Sie in einer Währung ein- oder auszahlen, die sich von der Währung Ihrer Bank unterscheidet, könnte Ihre Bank die Gebühren einer dynamischen Währungsumrechnung (DCC) anwenden. Diese Gebühren variieren je nach Anbieter und sind unabhängig von Capital.com.
Ziehen Sie in Erwägung, auf Ihr Konto in der Währung Ihres Bankkontos einzuzahlen, um unnötige Umrechnungskosten zu vermeiden. Kontaktieren Sie uns für weitere Einzelheiten zu DCC.
Knock-out-Optionsgebühren
Knock-out-Optionen sind strukturierte Risikoprodukte, bei denen Sie ein vordefiniertes Knock-out-Niveau festlegen können, bei dessen Erreichen der Trade automatisch geschlossen wird.
Beim Traden von Knock-outs sind drei wesentliche Gebühren zu beachten:
1. Spread
- Wie bei CFDs wird Ihnen für jeden platzierten Knock-out-Trade ein Spread berechnet.
- Wenn Sie davon ausgehen, dass der Kurs eines Marktes steigen wird, und einen „Up“-Knock-out eröffnen, basiert Ihr Einstiegsniveau auf dem Briefkurs (Kaufkurs) des zugrunde liegenden Marktes.
- Wenn Sie davon ausgehen, dass der Kurs eines Marktes fallen wird, und einen „Down“-Knock-out eröffnen, basiert Ihr Einstiegsniveau auf dem Geldkurs (Verkaufskurs) des zugrunde liegenden Marktes.
- Beim Schließen eines Trades wird jeweils die entgegengesetzte Kursseite des Marktes verwendet. Bei einem „Up“-Knock-out basiert Ihr Schließungskurs beispielsweise auf dem Geldkurs und bei einem „Down“-Knock-out auf dem Briefkurs des zugrunde liegenden Marktes.
- Den genauen Spread, der auf Ihren Knock-out-Trade angewendet wird, können Sie einsehen, indem Sie im Orderticket auf „Orderübersicht“ klicken.
2. Knock-out-Gebühr (wird nur berechnet, wenn das Knock-out-Niveau erreicht wird)
- Wenn sich der Kurs entgegen Ihrer Erwartung entwickelt und Ihr gewähltes Knock-out-Niveau erreicht, wird der Trade automatisch geschlossen und Ihnen eine Knock-out-Gebühr berechnet.
- Diese wird als geringer Prozentsatz des Nominalwerts Ihrer Position (Kurs des Basiswerts × Anzahl der Kontrakte) berechnet, beispielsweise 0,02 %. Die Berechnung variiert je nach Anlageklasse.
- Wird das Knock-out-Niveau nicht erreicht, wird Ihnen diese Gebühr zurückerstattet.
3. Übernachtanpassung (wird nur angewendet, wenn der Trade über Nacht gehalten wird)
- Wenn Sie einen Knock-out-Trade über den Marktschluss hinaus halten, wird eine Übernachtanpassung vorgenommen.
- Diese Anpassung basiert auf dem Mittelkurs des Basiswerts, der Ihr Marktexposure widerspiegelt.
- Sie wird wie folgt berechnet: Anzahl der Optionen × Kurs des Basiswerts × Übernachtzinssatz
- Der Übernachtzinssatz wird wie folgt bestimmt:
- Für Up-Positionen (wenn Sie davon ausgehen, dass der Kurs steigen wird): abzüglich des Referenzzinssatzes (z. B. SONIA oder SOFR), abzüglich unserer täglichen festen Verwaltungsgebühr
- Für Down-Positionen (wenn Sie davon ausgehen, dass der Kurs fallen wird): + Referenzzinssatz abzüglich unserer täglichen festen Verwaltungsgebühr
- Ist der Zinssatz negativ, zahlen Sie Zinsen für das Halten der Position über Nacht.
- Ist der Zinssatz positiv, erhalten Sie Zinsen für das Halten der Position über Nacht.
4. FX-Umrechnungsgebühr
Wenn die Basiswährung Ihres Kontos von der Währung des zugrunde liegenden Marktes abweicht, kann bei der Eröffnung und/oder Schließung eines Knock-out-Trades eine FX-Umrechnung erfolgen. Diese FX-Umrechnung erfolgt unabhängig von der Knock-out-Gebühr.
Die Umrechnung erfolgt zu dem zum Zeitpunkt der Transaktion geltenden Wechselkurs der Plattform, entsprechend der Währungsumrechnung bei anderen Instrumenten.
Wichtig: Wenn keine FX-Umrechnung erfolgt (beispielsweise bei einem EUR-Konto, über das ein auf EUR lautender Index getradet wird), verhält sich der Knock-out wirtschaftlich wie ein CFD, ohne Auswirkungen durch Wechselkursschwankungen.
Wenn eine FX-Umrechnung erfolgt, können Wechselkursbewegungen den Wert Ihres Knock-out-Trades bei der Eröffnung bzw. Schließung beeinflussen. Dies kann sich wiederum auf das endgültige Ergebnis Ihres Trades auswirken, wenn dieses in die Basiswährung Ihres Kontos umgerechnet wird.
Bei Capital.com wird für Knock-out-Optionen kein FX-Umrechnungsaufschlag berechnet. Das bedeutet, dass zwar ein Wechselkurs für die Währungsumrechnung angewendet werden kann, jedoch keine zusätzlichen FX-Umrechnungskosten auf diesen Kurs aufgeschlagen werden.
Beispiel 1: Up-Option (über Nacht gehalten, anschließend Knock-out-Niveau erreicht)
- Sie gehen davon aus, dass der Germany 40 steigen wird, und eröffnen einen „Up“-Knock-out auf den Index mit einem Knock-out-Kurs von 19.900.
- Sie legen Ihr Knock-out-Niveau auf 19.800 fest.
- Sie halten die Position über Nacht. Anschließend fällt der Kurs, erreicht das Knock-out-Niveau und Ihre Position wird geschlossen.
Gebührenberechnungen
1. Spread (im angezeigten Kurs enthalten)
Nehmen wir in diesem Beispiel an, dass der Geld-/Briefkurs des zugrunde liegenden Germany 40-CFDs von Capital.com bei 19.898/19.900 liegt.
Da Sie einen „Up“-Knock-out traden, wird dessen Kurs auf Basis des Briefkurses – 19.900 – bestimmt. Das bedeutet, dass Sie zu einem Niveau einsteigen, das leicht über dem Mittelkurs des Marktes liegt. Die Differenz von 2 Punkten zwischen Geld- und Briefkurs entspricht dem enthaltenen Spread.
Somit entstehen für Ihren Knock-out-Trade Spread-Kosten von 2 € (2 Indexpunkte × 1 € pro Punkt).
2. Knock-out-Gebühr (da das Knock-out-Niveau erreicht wurde): 3,98 € (basierend auf einem beispielhaften Gebührensatz von 0,02 % des Nominalwerts Ihrer Position)
3. Übernachtanpassung (da die Position über Nacht gehalten wurde)
- Der Mittelkurs des Basiswerts beträgt 19.899.
- Der Übernachtzinssatz für „Up“-Positionen:
- Referenzzinssatz = 0,01393 % (täglich)
- Aktuelle Verwaltungsgebühr = 0,01111 % (täglich)
- Gesamter Übernachtzinssatz = -0,02504 %
Berechnung der Übernachtanpassung:
1 × 19.899 × (-0,02504 %) = -4,98 € belastet
Endgültige Kosten:
- Spread: 2 € (im angezeigten Kurs enthalten)
- Knock-out-Gebühr: 3,98 €
- Übernachtanpassung: 4,98 €
- Gesamtkosten = 10,96 €
Beispiel 2: Down-Option (über Nacht gehalten, anschließend Knock-out-Niveau erreicht)
- Sie gehen davon aus, dass der Germany 40 fallen wird, und eröffnen einen „Down“-Knock-out auf den Index mit einem Knock-out-Kurs von 19.900.
- Sie legen Ihr Knock-out-Niveau auf 20.000 fest.
- Sie halten die Position über Nacht. Anschließend steigt der Kurs, erreicht das Knock-out-Niveau und die Position wird geschlossen.
Gebührenberechnungen
1. Spread (im angezeigten Kurs enthalten)
Auch hier liegt der Geld-/Briefkurs des Basiswerts bei 19.900/19.902. Da Sie einen „Down“-Knock-out traden, wird dessen Kurs auf Basis des Geldkurses – 19.900 – bestimmt. Das bedeutet, dass Sie zu einem Niveau einsteigen, das leicht unter dem Mittelkurs des Marktes liegt.
Wie im Beispiel mit der „Up“-Option entstehen für Ihren Knock-out-Trade Spread-Kosten von 2 € (2 Indexpunkte × 1 € pro Punkt).
2. Knock-out-Gebühr (da das Knock-out-Niveau erreicht wurde): 3,98 € (0,02 % des Nominalwerts Ihrer Position)
3. Übernachtanpassung (da die Position über Nacht gehalten wurde)
- Der Mittelkurs des Basiswerts beträgt 19.901.
- Der Übernachtzinssatz für Down-Positionen:
- Referenzzinssatz = 0,01393 % (täglich)
- Aktuelle Verwaltungsgebühr = 0,01111 % (täglich)
- Gesamter Übernachtzinssatz = +0,00282 %
Berechnung der Übernachtanpassung:
Endgültige Kosten:
- Spread: 2 €
- Knock-out-Gebühr: 3,98 €
- Übernachtanpassung (erhaltene Gutschrift): -0,56 €
- Gesamtkosten = 5,42 €
Bitte beachten Sie, dass die oben beschriebenen Umrechnungsgebühren sowohl für herkömmliche CFDs als auch für Knock-out-Optionen gelten.
