استراتيجية التداول باستخدام بولينجر باندز: دليل شامل للمتداولين

اكتسب مهارة تحديد اتجاهات السوق باستخدام مؤشر بولينجر باندز، أداة التحليل الفني الأساسية التي تُبرز نطاق التقلّب في الأسواق.

يُعتبر مؤشر بولينجر باندز من أبرز أدوات التحليل الفني المُستخدمة في ساحة التداول الحديثة. سنستعرض كيفية عمل هذا المؤشر بالإضافة إلى الاستراتيجيات التي يمكن للمتداولين تطبيقها باستخدام بولينجر باندز.

كما يشير الاسم، بولينجر باندز ترمز إلى الأشرطة (قنوات السعر) الموضوعة على المخطط البياني لتصوير نطاق التقلّب الذي يتذبذب ضمنه سعر أصل محدد, صعودًا وهبوطًا.

شرح عناصر مؤشر بولينجر باندز

تشتمل بولينجر باندز على ثلاثة عناصر رئيسية:

• الشريط الأوسط: وهو المتوسط المتحرك البسيط لمدة 20 فترة (MA).

• الشريط العلوي: يُضبط فوق الشريط الأوسط بعدد محدد من الانحرافات المعيارية للسعر.

• الشريط السفلي: يُضبط أدنى الشريط الأوسط بعدد محدد من الانحرافات المعيارية للسعر.

عند استعمال بولينجر باندز، يُمكن للمتداولين تحديد معيارين أساسيين:

• الفترة: تعبر عن الفترة الزمنية المستخدمة في حساب المتوسط المتحرك البسيط (SMA)، ويمكن أن تتنوع ما بين خمس دقائق أو ساعة أو حتى يوم كامل.

• الانحراف المعياري (StdDev): يُمثل هذا المعيار, مقياسًا إحصائيًا لمدى تقلّب السوق، ويُشير إلى مدى تفاوت الأسعار عن المتوسط. القيمة الافتراضية للانحراف المعياري هي 2، ولكن يُمكن تعديلها بما يتناسب مع الاستراتيجية المُتبعة.

^{*الأداء السابق ليس مؤشرًا موثوقًا للنتائج المستقبلية.}

إعداد مؤشر بولينجر باندز على منصات التداول يختلف بناءً على تصميم المخطط على منصة الوسيط الخاص بك. عادة ما تتوفر أداة في شريط الأدوات تُمكن المتداولين من اختيار مؤشرات فنية متنوعة، ومن ضمنها بولينجر باندز.

يعد مؤشر بولينجر باندز مجموعة من الأشرطة التي تُمثل الانحراف المعياري، ما يعني أنها تقوم على أساس تقلب الأسعار. عند تقارب الأشرطة العلوية والسفلية واقترابها من بعضها، يُشير ذلك إلى فترة من التقلبات المنخفضة.

في المقابل، عند توسع الفجوة بين الأشرطة، يُلاحظ ارتفاع في تقلبات السوق أو حركة الأسعار. إذا بدأت الأشرطة في تكوين ميل طفيف واستمرت بشكل شبه متوازٍ على مدى فترة زمنية مطولة، فغالبًا ما يتم ملاحظة تذبذب السعر بين الأشرطة كأنها ضمن قناة محددة. وبحكم تمثيلها للانحراف المعياري، تساهم الأشرطة أيضًا في تحديد مواقع مستويات الدعم والمقاومة المحتملة.

الفكرة الأساسية وراء استراتيجية التداول باستخدام بولينجر باندز هي أنه بمقارنة موضع الأصل بالنسبة للأشرطة، يمكن للمتداول تحديد ما إذا كان سعر الأصل مرتفعًا أو منخفضًا نسبيًا.

إذا لمست أسعار الأصول الشريط العلوي لبولينجر باندز بشكل مستمر، فإن الأسعار تُعتبر في تشبّع شرائي. وبالمقابل، إذا لمست بشكل مستمر الشريط السفلي، تُعتبر الأسعار في تشبّع بيعي.

قد تختلف طرق التداول باستخدام بولينجر باندز تبعًا لأسلوب التداول والأهداف المنشودة. وفيما يلي بعض التقنيات التي يمكن للمتداولين الأخذ بها عند استخدام مؤشر بولينجر باندز.

استراتيجية التشبّع الشرائي والبيعي

تعتمد هذه الاستراتيجية المعتمدة على بولينجر باندز على مفهوم عودة السعر إلى المتوسط. تنطوي نظرية عودة السعر إلى المتوسط على التوقع بأن السعر، في حال انحرافه بشكل كبير عن المتوسط، سيعود في النهاية إلى السعر المتوسط.

وكما نعرف، تحدد بولينجر باندز أسعار الأصول التي انحرفت عن المتوسط. وبالتالي، عندما يكسر سعر الأصل الشريط السفلي وينخفض عنه، قد يفكر المتداول الذي يتبع هذه الاستراتيجية في الدخول في مركز شراء آملًا في عودة السعر إلى الشريط المتوسط للمتوسط المتحرك البسيط.

بالمقابل، عندما يخترق السعر الشريط العلوي مرتفعًا عنه، قد يفكر المتداول الذي يتبع هذه الاستراتيجية في الدخول في مركز بيع على المكشوف، مُراهنًا على حركة العودة إلى الشريط الأوسط.

^{* الأداء السابق ليس مؤشرًا موثوقًا للنتائج المستقبلية.}

استراتيجية الضغط (Squeeze)

تُعتبر استراتيجية الضغط باستخدام بولينجر باندز إحدى الاستراتيجيات المعروفة، حيث تُشير إلى تقلّص نطاق التداول الذي يُنذر بحدوث اختراق قريب.

يقع هذا السيناريو عندما تشهد الأسعار حركة حادة ومن ثم تتحول فجأة إلى حركة جانبية ضمن تماسك محكم. يستطيع المتداول تمييز اللحظة التي يكون فيها سعر الأصل في مرحلة التماسك، إذ تظهر الأشرطة السفلية والعلوية أقرب إلى بعضها على المخطط البياني، ما يعني انخفاض تقلّب الأصل المعني.

بعد مرحلة التماسك، يميل السعر عادةً إلى تنفيذ حركة كبيرة في أحد الاتجاهين، والأفضل أن يكون ذلك مصحوبًا بحجم تداول مرتفع. ولكن، يجب التأكيد على أن هذا الاستنتاج مستمد بشكل كامل من مراقبة الأداء السابق، ولا يمكن اعتباره ضمانًا للنتائج المستقبلية.

يُعد ازدياد حجم التداول عند حدوث اختراق دلالة على توقع المتداولين بأن السعر سيواصل الحركة في اتجاه الاختراق. عندما يتخطى السعر أحد الأشرطة، سواء السفلي أو العلوي، يقوم المتداول بشراء أو بيع الأصل. يُفضل وضع أمر وقف الخسارة خارج منطقة التماسك وعلى الجانب المعاكس للاتجاه الذي حدث فيه الاختراق.

ينبغي الأخذ بعين الاعتبار أن أمر وقف الخسارة العادي لا يوفر حماية من الانزلاق السعري. يُمكن للمتداولين الاستفادة من أمر وقف الخسارة المضمون الذي يضمن عدم حدوث انزلاق، ولكن مقابل رسوم.

^{* الأداء السابق ليس مؤشرًا موثوقًا للنتائج المستقبلية.}

بولينجر باندز المزدوجة استراتيجية (DBB)

المتداولون الذين يعتمدون على استراتيجية بولينجر باندز المزدوج في تداولاتهم يضيفون طبقتين من قنوات الأسعار إلى مخططهم البياني للأسعار. يتم ضبط الطبقة الأولى على الإعدادات الافتراضية: 20 فترة زمنية مع انحراف قدره اثنان (BB2 أو بولينجر باندز الخارجي). أما بولينجر باندز الثاني فيتم ضبطه على 20 فترة زمنية أيضًا، لكن بانحراف قدره واحد (BB1 أو بولينجر باندز الداخلي).

يُعتبر المجال الممتد بين الحدود العلوية لـBB1 وBB2 كمنطقة للشراء، في حين يُنظر إلى المجال الممتد بين الحدود السفلية لـBB1 وBB2 على أنه منطقة للبيع. وتُستخدم المنطقة الواقعة بين الحدود العلوية والسفلية لـBB1 كمنطقة محايدة.

المتداولون الذين يستخدمون استراتيجية بولينجر باندز المزدوج قد يختارون التداول على أساس الاختراقات أو اتباع الاتجاه السائد، ويترقّبون حركة قوية نحو منطقة الشراء أو البيع، ومن ثم يقومون بفتح مركز شراء أو بيع بناءً على ذلك، مع الأخذ بعين الاعتبار الاتجاه العام للسوق.

^{* الأداء السابق ليس مؤشرًا موثوقًا للنتائج المستقبلية.}

يُعد مؤشر بولينجر باندز أداة فنية ذات قيمة عالية ضمن ترسانة أدوات المتداول، حيث يُشير إلى قنوات الأسعار التي يتم وضعها على المخطط البياني لتمثيل نطاق تقلب أسعار الأصول. يتألف مؤشر بولينجر باندز من الشريط الأوسط والشريط العلوي والشريط السفلي، ويتم ضبطه بناءً على الفترة والانحراف المعياري. الإعداد الافتراضي عادة ما يكون فترة من 20 مع انحراف معياري قدره اثنان.

المفهوم الرئيسي وراء بولينجر باندز هو أنه، من خلال رؤية السعر في سياق الأشرطة، يمكن للمتداول تقييم ما إذا كان السعر مرتفعًا أو منخفضًا بشكل نسبي.

من بين استراتيجيات التداول باستخدام بولينجر باندز استراتيجية التشبع الشرائي والبيعي واستراتيجية الضغط وبولينجر باندز المزدوجة (DBB).