主要外汇货币对
外汇市场的主要货币对是交易量最大（换句话说，它们的交易量最高）、最活跃的货币组合。外汇市场中货币对的交易量通常受到基础货币供需关系的影响。
作为全球最大且流动性最强的金融市场，外汇交易吸引了广泛关注。接下来，让我们深入了解主要货币对，并对它们的表现进行对比分析。
外汇市场的主要货币对有哪些？
传统上，EUR/USD（欧元/美元）、USD/JPY（美元/日元）、GBP/USD（英镑/美元）和 USD/CHF（美元/瑞士法郎）被认为是外汇市场的主要货币对，这四种货币对占据了近一半的外汇交易量。近年来，AUD/USD（澳元/美元）和 USD/CAD（美元/加元）也被视为主要货币对，因为它们的交易量有时甚至超过了 USD/CHF。
以下是六种主要的外汇货币对：
- EUR/USD – 欧元/美元
- USD/JPY – 美元/日元
- GBP/USD – 英镑/美元
- USD/CHF – 美元/瑞士法郎
- AUD/USD – 澳元/美元
- USD/CAD – 美元/加元
资料来源：www.bis.org
这些主要货币对的交易量总和占据了外汇市场超过 60% 的交易份额。您可能已经注意到，这些货币对中每一组都包含美元。这并非偶然——美元是全球交易量最高的货币。
EUR/USD – 欧元/美元
EUR/USD 是全球交易量最大的外汇货币对，占外汇市场总交易量的约 30%。
作为一种较新的货币对（欧元于 1999 年问世），EUR/USD 被称为 “fibre”，这一昵称来源于连接欧洲和美国金融市场的数据传输所使用的光纤电缆。
EUR/USD 的价格主要受美联储与欧洲央行利率差异的影响。当欧盟的利率高于美国时，欧元兑美元的汇率通常会上升；反之亦然。
USD/JPY – 美元/日元
日本是全球最大的经济体之一，也是美国最重要的贸易伙伴之一。同样，USD/JPY 也是全球交易量最活跃的外汇货币对之一。
USD/JPY 的昵称是 “ninja”，取自日本历史上神秘的忍者，寓意该货币对时常出现的突然且难以预测的价格波动。
美联储和日本央行 (BoJ) 的利率差异对 USD/JPY 的波动性影响显著。此外，日本央行长期以来有通过干预市场来影响日元价值的传统，这通常会引发较大的价格波动。
例如，2022 年 9 月，日元兑美元汇率跌至 24 年来的最低点。为稳定日元，日本央行采取了抛售美元、买入日元的干预措施。
GBP/USD – 英镑/美元
由于美国与英国长期以来的贸易伙伴关系以及两国经济的规模，GBP/USD 是全球交易量排名第三的外汇货币对。截至目前，美国是全球 GDP 最高的经济体，英国则位居第六。同时，纽约和伦敦是全球最重要的两个金融中心。
GBP/USD 的昵称 “cable” 起源于 19 世纪，指当时用于传输美英汇率信息的跨大西洋水下电报电缆。
这一货币对的价格波动通常反映两国经济表现的对比。央行利率变化、GDP、贸易差额以及通胀率等经济指标，都会对英镑和美元的价值产生重要影响。
USD/CHF – 美元/瑞士法郎
USD/CHF 是全球第四大主要外汇货币对。瑞士以其经济稳定性和在全球金融市场中的重要地位而闻名于世。
瑞士法郎（昵称 “Swissie”，EUR/CHF 货币对也使用这一称呼）因其对市场波动和全球不利趋势的强抗性，被广泛视为“避险货币”。然而，这一“避险货币”的卓著声誉也曾受到挑战。例如，2015 年瑞士国家银行 (SNB) 取消了瑞士法郎与欧元的挂钩，导致外汇市场出现剧烈波动。
影响瑞士法郎价格的其他因素包括美国与瑞士在货币政策和经济表现上的差异。例如，美联储和瑞士国家银行设定的利率变化，都会对该货币对的表现产生显著影响。
AUD/USD – 澳元/美元
AUD/USD 的昵称为 “Aussie”（原因显而易见），是全球交易量最大的货币对之一，其交易量甚至经常超过 USD/CHF。
澳元及 AUD/USD 的价值受到经济表现、货币政策以及政治环境的多重影响。作为全球主要的大宗商品出口国之一，澳大利亚的经济增长很大程度上依赖于石油、黄金等资源的生产和出口。
当澳大利亚出现贸易顺差（出口总值高于进口成本）时，通常意味着经济表现强劲，这会推动澳元升值。相反，贸易逆差则释放出负面信号，可能导致澳元贬值。
USD/CAD – 美元/加元
加拿大与美国是重要的贸易伙伴，两国货币交易活跃，使 USD/CAD 成为外汇市场上最主要的货币对之一。
USD/CAD 的昵称为 “loonie”，这一名称来源于加拿大一元硬币背面印有的潜鸟 (loon bird)。
与澳大利亚类似，加拿大是石油和天然气等大宗商品的主要出口国。通常情况下，油价上涨会推动加元升值，从而降低 USD/CAD 的汇率（即美元相对于加元的价值）。
相反，当大宗商品价格下跌时，加元可能贬值，从而导致 USD/CAD 汇率上升。此外，利率差异和贸易政策的变化也会显著影响该货币对的表现。
主要货币对的波动性由哪些因素决定？
主要货币对的波动性受到多种本地、宏观经济和地缘政治因素的影响。在外汇交易中，以下关键因素可能会影响货币的价值、供给和需求：
经济指标
经济指标如 GDP（国内生产总值）、贸易差额、通胀率和就业率，反映了一个国家的经济表现。经济增长通常预示货币走强，而负面数据可能导致货币贬值，从而引发货币对的升降波动。
货币政策
央行的货币政策，例如利率调整、量化宽松或紧缩政策，会显著影响市场情绪和货币价值。一般来说，高利率会推动货币升值，而低利率则可能导致货币贬值。
地缘政治事件
地缘政治事件（如选举、政治不稳定和贸易关系）对外汇货币对的波动性有深远影响。不稳定的政治环境通常会削弱市场信心，导致货币贬值；而稳定的政治局势以及健康的贸易伙伴关系和政策，则有助于提升货币价值，从而影响货币对的表现。
每种主要货币对的波动性都与其相关经济体和基础货币的表现密切相关。为了更好地洞察所选货币对的走势，建议将相关新闻和分析纳入整体交易策略，并持续关注市场的最新动态。
