التداول على مؤشر Dow 30 تزامناً مع موجة التدوير القطاعي

رتفعت العقود الآجلة لمؤشرات الأسهم الأمريكية بشكل طفيف بعد أسبوع أغلق خلاله S&P 500 متراجعًا بنسبة 0.7%، بينما انخفض Nasdaq 100 بنسبة 2.2% نتيجة استمرار التدوير إلى أسهم القيمة. في المقابل، استفاد Dow 30 مسجلًا +1%، وكذلك Russell 2000 بنسبة +0.8%.

كان يوم الجمعة صعبًا لقطاع أشباه الموصلات، إذ تراجعت أسهم Nvidia بنسبة –3.3% بعد ضعف نتائج Oracle (–4.5%) وBroadcom (–11.4%)، رغم تفوق Broadcom على التوقعات ورفعها لتوجيهاتها المستقبلية، ونفي Oracle لتقارير حول تأخير مراكز بيانات OpenAI.

ارتفعت عوائد سندات الخزانة الأمريكية عبر المنحنى، مع ميل أكبر نحو الانحدار. وتُظهر تسعيرات CME FedWatch أن السوق يتوقع بقاء الفيدرالي على وضعه الحالي في المدى القريب، مع أول احتمال لخفض الفائدة في مارس 2026.

أما تصريحات أعضاء الفيدرالي فجاءت متباينة:

• Goolsbee عبّر عن تفاؤله بأن الفائدة ستكون أقل العام المقبل لكنه غير مرتاح لخفض سريع.
• Schmid عارض الخفض بحجة عدم تغير المعطيات.
• Paulson ركز على مخاطر الوظائف بدلًا من التضخم.
• Daly قالت إنها دعمت الخفض.

سياسيًا، قال الرئيس ترامب إن كيفن وورش هو المرشح الأول لديه لرئاسة الفيدرالي خلفًا لباول.

الأسبوع المقبل

البداية هادئة مع صدور مؤشر Empire للتصنيع ومؤشر NAHB للإسكان، إضافة إلى تصريحات أعضاء FOMC.
غدًا سيكون يومًا مزدحمًا بصدور:

• NFP (الوظائف غير الزراعية)
• CPI يوم الخميس
• مطالبات البطالة الأسبوعية
• UoM يوم الجمعة

وفي الأرباح، نترقب:

• Micron وGeneral Mills يوم الأربعاء
• Nike وFedEx يوم الخميس
• Paychex يوم الجمعة

كما ستكون الأنظار على قرار بنك اليابان يوم الجمعة.

التحليل الفني لمؤشر Dow 30 واستراتيجيات التداول

يتداول السعر على الإطار اليومي فوق جميع المتوسطات المتحركة الرئيسية، وقريب من الحد العلوي لشرائط بولنجر.
يُظهر مؤشر DMI تفوقًا واضحًا للمشترين، بينما يظل RSI دون منطقة التشبع الشرائي.
أما ADX فهو في ارتفاع لكنه لم يصل بعد إلى مستوى الاتجاه القوي.

الانحياز الفني إيجابي، لكن اتساع القناة يجعل من الصعب تصنيف الوضع بدقة بين "تماسك بانحياز إيجابي" و"اتجاه صعودي متوسط".

استراتيجيات المحتمل اتباعها:
للمتداولين المتوافقين مع الاتجاه:

• الشراء عند اختراق المقاومة الأولى
• الشراء عند الدعم الأول بعد انعكاس واضح

للمخالفين للاتجاه:

• البيع اعتمادًا على توقع انتهاء موجة التدوير قريبًا

 

معنويات عملاء Capital.com تجاه Dow 30

شهدت سلسلة طويلة من الشراء القوي توقفًا فجأة يوم الخميس الماضي، بعد تسجيل المؤشر مستوى قياسي دفع بعض المتداولين لإغلاق مشترياتهم وفتح مراكز بيع، ما أدى لانتقال سريع إلى 51% بيع.
لكن تراجع الجمعة دفع المشترين للعودة، لترتفع نسبة الشراء إلى 59%.

بيانات CoT (متأخرة حتى 21 نوفمبر) تظهر أن المضاربين كانوا في منطقة بيع قوية (76%)، لكن من المتوقع انخفاض هذا الرقم مع تحديث بيانات ديسمبر بعد تعافي المؤشر.

خريطة معنويات العملاء على الرسم البياني اليومي

المصدر: Capital.com
الفترة: أكتوبر 2025 – ديسمبر 2025
الأداء السابق ليس مؤشرًا موثوقًا على النتائج المستقبلية

مخطط مؤشر داو جونز 30 على منصة Capital.com مع أبرز المؤشرات الفنية

المصدر: Capital.com
الفترة: أكتوبر 2025 – ديسمبر 2025
الأداء السابق ليس مؤشرًا موثوقًا على النتائج المستقبلية

انتقل الى الحساب التجريبي انتقل إلى صفحة الأسواق