Как получать прибыль от крипто арбитража
Автор: Capital.com Research Team
12:08, 21 July 2021
Несмотря на то, что рынок криптовалют по своему объему достигает уже нескольких триллионов долларов, большая часть активов до сих пор имеет низкую ликвидность, которую необходимо преодолеть для снижения высокой волатильности.
Низкая ликвидность позволяет опытным трейдерам использовать крипто арбитраж и получать прибыль на асимметрии котировок одного и того же токена на разных биржах.
В этой статье мы расскажем, что такое криптовалютный арбитраж и как зарабатывать на арбитраже криптовалют, пользуясь неэффективностью рынка.
Что такое арбитраж криптовалют?
Идея арбитража криптовалют заключается в получении прибыли благодаря разной стоимости токена на разных биржах. Сегодня есть сотни централизованных и децентрализованных бирж, через которые участники рынка могут покупать и продавать криптовалюты.
Большинство крупных бирж используют свои системы определения цен, именно это и позволяет получить прибыль на разнице курса на ту или иную пару криптовалют.
Традиционная стратегия арбитража криптовалют предполагает покупку токена по низкой цене на бирже 1 с последующей его продажей по более высокой цене на бирже 2. Другие стратегии могут давать такой же результат, например, когда размещается целая цепочка заявок или используются преимущества децентрализованных бирж, где цены бывают еще более асимметричными по сравнению с крупными централизованными биржами.
Ниже приводятся наиболее распространенные типы крипто арбитража:
Ручной арбитраж: трейдер самостоятельно отслеживает цены на один или несколько токенов на централизованных и децентрализованных биржах. При выявлении положительной разницы между ценой на определенный токен на бирже 1 в сравнении с биржей 2, трейдер быстро осуществляет сделку. Лонг-арбитраж начинается с покупки токена по более низкой цене на бирже 1, после чего токен передается и продается на бирже 2 по более высокой цене. Шорт-арбитраж предполагает продажу токена на бирже 1 и последующую покупку на бирже 2 по более низкой цене.
Треугольный (кросс-валютный) арбитраж: при этой стратегии используется несколько пар криптовалют, чтобы в итоге получить большее количество исходного токена. Далее в статье есть пример арбитража криптовалют, в котором BCH конвертируется в ETH, и вновь полученный ETH обменивается на большее количество BTC.
Автоматизированный арбитраж: используя алгоритмы и машинное обучение, трейдеры создают автоматизированные системы, которые выявляют возможности для крипто арбитража и в некоторых случаях даже исполняют сделки без участия человека. С помощью таких систем трейдер может осуществлять сотни сделок за короткий период времени, пользуясь преимуществами асимметрии котировок на биржах.
Как торговать арбитражем криптовалютой?
Первый шаг арбитража криптовалют – это выбор стратегии. Если вы решили выбрать ручной арбитраж, то вам придется часами смотреть на экран компьютера. Также понадобится зарегистрироваться на разных биржах, централизованных и децентрализованных, и связать все кошельки, чтобы можно было быстро осуществить сделки прежде, чем исправится асимметрия на рынке.
На следующем шаге арбитража криптовалют вам понадобится выбрать токены, которые вы хотите отслеживать в поисках возможностей для арбитража. И хотя очевидным кажется выбор низколиквидных токенов, так как они дают более выраженную асимметрию котировок на разных биржах, именно по этот же фактор часто препятствует успешному осуществлению этой стратегии арбитража криптовалют.
Заявки на покупку или продажу низколиквидных токенов могут не исполняться из-за недостаточной глубины рынка, проще говоря, для вашей заявки на покупку может не оказаться подходящих заявок на продажу и наоборот.
Именно поэтому арбитраж наиболее ликвидных пар и токенов часто оказывается более привлекательным. Наиболее ликвидными на данный момент токенами, кроме стейблкоинов (криптовалют, привязанных к относительно стабильному базовому активу или товару), являются bitcoin (BTC), ethereum (ETH), XRP (XRP), ethereum classic (ETC) и litecoin (LTC).
Между тем, если вы хотите разработать алгоритм, выявляющий подобные временные асимметрии, то вам, вероятно, придется изучить, как кодировать свою трейдинговую стратегию, если только вы не разработчик и не обладаете глубокими знаниями программирования на таких языках, как Python.
Алгоритм торгового бота постоянно следит за изменением цен на один или несколько токенов внутри дня, выявляя временные и значимые асимметрии для арбитража.
Когда алгоритм выявляет такую асимметрию, он может либо отправить трейдеру оповещение, либо самостоятельно выставить заявку. Важно отметить, что на прибыльность арбитража влияют такие факторы, как скорость исполнения сделки, торговые комиссии и глубина рынка.
Примеры арбитража криптовалюты
Как найти арбитраж криптовалют? Вам придется либо сидеть у экрана и следить за котировками, либо изучить программирование для работы с API на нескольких биржах, чтобы устанавливать оповещения или программировать алгоритмы для автоматического исполнения заявок при выявлении расхождений в ценах.
Вот схема арбитража криптовалют, демонстрирующая как стратегия кросс-валютного арбитража работает на практике:
В этом гипотетическом случае торговли операция арбитража начинается с конвертации 1,000 BTC на 138,23611 LTC. Эти 138,23611 LTC обмениваются на 54,66665 ETH по курсу 2,52871 LTC/ETH, которые в свою очередь обмениваются на BTC по курсу 0.01894 BTC/ETH. В результате операций получается 1,03539 BTC, то есть прибыль в результате операций составляет 0,03539 BTC.
Это пример треугольного арбитража, одной из самых сложных трейдинговых стратегий крипто арбитража. Традиционная стратегия, как заработать на разнице курсов криптовалюты на двух биржах, намного проще.
Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Законен ли арбитраж криптовалют?
Да. Этой стратегии придерживаются трейдеры, специализирующиеся на самых разных классах активов, включая акции, облигации и товары. На самом деле, благодаря арбитражерам рынки становятся эффективнее, поскольку благодаря их действиям сокращается рыночная асимметрия.
Прибылен ли арбитраж криптовалют?
Заработок на арбитраже криптовалюты зависит от следующих факторов:
Скорость исполнения сделок
Стоимость сделок
Волатильность цен
Ликвидность рынка
Что такое бот для арбитража криптовалют?
Ботом называют торговую систему, запрограммированную на автоматическое исполнение сделок при выполнении определенных условий. Трейдеры используют ботов, чтобы выявить возможность провести внутрибиржевой арбитраж криптовалют. При этом бот можно настроить на отправку оповещений о появлении асимметрии на рынке, либо на проведение сделок, дающих прибыль.
Боты создаются на основе алгоритмов, использующих API – интерфейсы, через которые пользователи могут загружать и анализировать информацию из базы данных отслеживаемых бирж. Сложность ботов варьируется в зависимости от стратегии трейдеров.
Markets in this article