Что такое дей трейдинг (внутридневная торговля)?
Дей трейдинг - это обычная торговая стратегия, при которой человек покупает и продает финансовый инструмент в течение торговых часов одного торгового дня, получая прибыль от небольших ценовых движений.
Дей трейдинг основан на предположении о том, куда движется цена ценной бумаги до закрытия дневной торговли. Все позиции закрываются до звонка о завершении торгов. Методы трейдеров при дей трейдинге отличаются от методов долгосрочных трейдеров, которые обычно используют стратегии покупки и удержания. Дневные трейдеры как правило торгуют акциями, валютными парами, индексами, коммодити (биржевыми товарами) и криптовалютами.
Исторически, дей трейдинг был прерогативой исключительно крупных финансовых фирм, банков и профессиональных спекулянтов, многие трейдеры работали в инвестиционных банках или в качестве специалистов в компаниях, занимающихся инвестициями в акции и управляющими фондами. Однако с момента начала розничной торговли и торговли с использованием заемных средств (с плечом) дей трейдинг становится все более доступным, и многие частные лица в настоящее время являются дневными трейдерами.
Стратегии дей трейдинга
Дневные трейдеры, стремясь максимизировать внутридневную прибыль, часто используют один или несколько стилей и методов торговли. Вот несколько стратегий дневной торговли.
Диапазонная торговля (торговля в диапазоне)
Диапазонная торговля, которую также называют канальная торговля, является дневной торговой стратегией, которая начинается с понимания недавней ценовой истории любой ценной бумаги. Трейдер проверяет паттерны графика, чтобы определить типичные максимумы и минимумы в течение дня, при этом внимательно следя за разницей между этими точками.
Например, если цена ценной бумаги выросла по сравнению с ценой поддержки или упала с цены сопротивления, то трейдер может выбрать покупку или продажу на основе своего понимания направления движения рынка. Это также называется «торговля в диапазоне»: каждый раз, когда бумага достигает максимума, она падает до минимума и наоборот. Дневной трейдер, который использует эту стратегию, купит ценную бумагу вблизи низкой цены и продаст по высокой цене, или наоборот, если речь о том, чтобы зашортить бумагу.
Большинство трейдеров в диапазоне используют стоп-лосс и лимитные ордера, чтобы поддерживать свою торговлю в соответствии с тем, что, по их мнению, происходит на рынке. Стоп-лосс - это точка, в которой позиция автоматически закрывается, если цена бумаги падает ниже точки входа трейдера. С другой стороны, лимитный ордер - это автоматическое закрытие позиции в точке, в которой трейдер предполагает, что прибыльный рост заканчивается.
Торговля в диапазоне требует достаточной волатильности, чтобы поддерживать движение цены в течение дня, но не настолько, чтобы цена вышла из диапазона, и начался новый тренд.
Торговля на противоположностях
Идея, лежащая в основе торговли на противоположностях, заключается в том, что ни одна бумага не будет вечно расти в цене, и, аналогично, никакая ценная бумага не будет вечно падать. Трейдер, который использует эту стратегию, определяет торговые активы, которые растут в цене, чтобы продать их, или предпочитает покупать классы активов, которые падают.
Идея состоит в том, чтобы купить дешево или продать дорого – точнее, купить активы, которые кажутся недооцененными, и продать активы, которые кажутся завышенными. Трейдерам, которые используют эту стратегию, нужно быстро определить конец тренда, чтобы открыть позицию в оптимальной точке входа. Эта стратегия борется с трендом и может иногда работать против трейдеров. Противоположная торговля благоприятствует тем, кто глубоко знает рынок и знает, когда ставить против него.
Торговля на новостях
Торговля на новостях является одной из наиболее традиционных, преимущественно краткосрочных торговых стратегий, используемых дневными трейдерами. Тот, кто занимается торговлей на новостях, меньше обращает внимания на графики и технический анализ. Они ждут публикации информации, которая, по их мнению, так или иначе приведет к росту цен. Эта информация может быть объявлением компании о квартальной прибыли или новых продуктах, общим объявлением об экономических показателях - таких как безработица, процентные ставки или инфляция - или просто слухами о том, что может происходить в определенной отрасли.
Чтобы преуспеть в торговле на новостях, трейдерам нужно иметь определенное представление о рынках, на которых они торгуют. Они не обязательно проводят интенсивные исследования маркет-мейкеров, но у них есть знания или опыт, чтобы определить, каким образом новости будут восприняты рынком с точки зрения влияния на цену. Они будут одновременно следить за различными источниками новостей и должны знать, когда выходить на рынок.
Недостатком торговли на новостях является то, что события, которые вызывают существенное изменение цен на активы, как правило, редки. Чаще всего ожидания таких событий уже учитываются в цене еще до объявления о событии. Этот подход также сложнее автоматизировать: трейдер должен увидеть новости, прежде чем разместить заказ. Он хорошо работает для трейдеров, которые могут поручать размещение ордеров.
Торговля парами
Дневной трейдер, который использует эту технику, ищет два связанных актива на рынке и открывает длинную позицию с одной бумагой и короткую позицию с другой. Многие трейдеры, использующие этот метод, открывают позиции на фондовом рынке в одной и той же отрасли, где одна акция является слишком эффективной, а другая – неэффективной. Но с тем же основанием техника может быть использована и на фьючерсных рынках (например, открытие длинной позиции по фьючерсу на процентную ставку и короткой позиции по металлам). Идея этой стратегии состоит в том, чтобы получить максимальную отдачу от тренда, который влияет на оба актива.
Какими инструментами обычно торгуют дей трейдеры?
Чтобы получить достаточную прибыль за день, дневные трейдеры обычно ищут финансовые инструменты, которые соответствуют следующим критериям. Актив должен быть: высоколиквидным, волатильным и таким активом, о котором достаточно информации. Торговля с использованием заемных средств предоставляет лучшие возможности на менее волатильных рынках, поскольку обеспечивает большую экспозицию. Это означает, что прибыль будет максимальной, но и потери - тоже. Есть несколько инструментов, которые соответствуют этим критериям лучше других.
Форекс с CFD (Контрактом на разницу)
Валютный рынок открыт 24/7, и валютные пары идеально подходят для дей трейдеров, которые пользуются высокой волатильностью, ликвидностью и относительно низкими требованиями к капиталу. Но должны быть выбраны правильные пары форекс, чтобы соответствовать условиям дневной торговли, изложенным выше. Дей трейдеры должны выбирать валютные пары, о которых они хорошо осведомлены и которые соответствуют выбранным ими стратегиям дей трейдинга.
Индексы с CFD
CFD, отражающие индексы, являются одними из наиболее ликвидных и объемных инструментов, предлагаемых на финансовых рынках. Популярные индексы, такие как NASDAQ 100, Dow Jones Industrial Average и FTSE 100, торгуются дей трейдерами.
Коммодити (биржевые товары) с CFD
Контракты на разницу цен на товары, которые предлагают высокую ликвидность, такие как нефть и золото, предоставляют много возможностей для дневных трейдеров. У них есть дополнительное преимущество: они предлагают диверсификацию для более традиционных активов, таких как индексные CFD.
Криптовалюты с CFD
Криптовалюты чрезвычайно волатильны. Торговля деривативом, подобным CFD, на криптовалюте обеспечивает высокую ликвидность, то есть дневной трейдер может войти в рынок в любой момент. Однако криптовалюты имеют тенденцию быть более волатильными, чем традиционные классы активов, поэтому трейдер должен убедиться, что использует эффективные методы управления рисками, включая стоп-лосс и лимит ордеры, и не ограничиваясь этим.
