Chinas CXMT will angesichts der weltweiten Knappheit bei Flash-Speichern durchstarten; das Unternehmen will es mit Samsung und YMTC aufnehmen

18. Sep (Reuters) - Der chinesische Chiphersteller CXMT 688825.SS bereitet sich darauf vor, in den boomenden Markt für Flash-Speicherchips einzusteigen, der von Samsung Electronics und anderen ausländischen Konkurrenten dominiert wird, wie drei mit der Angelegenheit vertraute Personen angaben – ein Schritt, der angesichts einer weltweiten Speicherknappheit die Kundenbasis des Unternehmens erweitern würde.

Dieser Schritt würde den Spezialisten für DRAM-Chips (Dynamic Random Access Memory (DRAM) zudem in Konkurrenz zu seinem heimischen Rivalen YMTC bringen und ihn in eines der am schnellsten wachsenden Segmente der Halbleiterindustrie führen.

Die starke Nachfrage nach Servern für künstliche Intelligenz hat zu einer weltweiten Speicherverknappung geführt, die nach Ansicht von Branchenvertretern mindestens bis 2027 anhalten wird. SK Hynix-CEO Kwak Noh-jung erklärte im Juli, dass 2027 aus Sicht der Versorgung das schlechteste Jahr für die Branche werden könnte, während TrendForce davon ausgeht, dass sich die Knappheit bei NAND-Speichern erst in der zweiten Hälfte des nächsten Jahres entspannen wird.

Laut TrendForce haben die Hersteller zudem ihre Investitionen vorrangig in DRAM und High-Bandwidth-Memory (HBM) gesteckt und den Ausbau der NAND-Flash-Kapazitäten eingeschränkt, was die Engpässe in diesem Segment weiter verschärft.

DRAM stellt den Arbeitsspeicher für Prozessoren bereit, während NAND Daten in Smartphones, Computern und Rechenzentren speichert.

CXMT, auch bekannt als ChangXin Memory Technologies, plant laut zwei der Insidern die Einrichtung einer Forschungs- und Entwicklungs-Produktionslinie für NAND-Flash-Speicher in seinem neuen Werk in Peking. Das Unternehmen hat zudem ein Forschungsinstitut in der chinesischen Hauptstadt gegründet, und zu den dortigen Projekten gehört die NAND-Entwicklung, so ein Insider.

CXMT habe seine NAND-Pläne mit Kunden besprochen, darunter ein neu gegründetes Start-up, das beabsichtige, die NAND-Chips für Speicherprodukte zu kaufen, die in KI-Systemen und Supercomputern zum Einsatz kommen, so eine dritte Person, die jedoch den Namen des Unternehmens nicht nennen wollte.

Die Informanten wollten nicht öffentlich genannt werden, da es sich um vertrauliche Pläne von CXMT handelt.

Es war unklar, wann die Forschungs- und Entwicklungs-Produktionslinie den Betrieb aufnehmen würde oder ob CXMT beabsichtigt, von der Forschung und Entwicklung sowie der Testproduktion zur groß angelegten kommerziellen Fertigung überzugehen.

CXMT, YMTC – auch bekannt als Yangtze Memory Technologies –, Samsung und die Stadtverwaltung von Peking reagierten nicht sofort auf Anfragen nach einer Stellungnahme.

Samsung 005930.KS war laut dem Marktforschungsunternehmen TrendForce im zweiten Quartal mit einem Anteil von 29,3 Prozent der weltweit umsatzstärkste NAND-Anbieter. SK Hynix 000660.KS belegte den zweiten Platz, gefolgt von Micron Technology MU.O aus den USA.

CHINAS „ZWILLINGSSTERNE“ KREUZEN SICH

CXMT und YMTC, in China als die „Zwillingssterne“ der heimischen Speicherchip-Industrie bekannt, waren bislang weitgehend auf getrennten Märkten tätig. CXMT dominiert die chinesische DRAM-Produktion, während YMTC der führende NAND-Hersteller des Landes ist.

Diese Grenzen beginnen nun zu verschwimmen. Im April berichtete Reuters (link), dass YMTC Muster von DRAMs mit geringem Stromverbrauch an Kunden verschickt habe, während das Unternehmen den Einstieg in den Kernmarkt von CXMT abwäge.

Zwar hinken die beiden Firmen größeren internationalen Konkurrenten hinterher und sind stärker dem Druck durch preisgünstigere Produkte ausgesetzt, doch hat die angespannte Versorgungslage ihre Preisgestaltungsmacht gegenüber einigen chinesischen Kunden gestärkt. In einigen Fällen haben sie, wie Reuters im Juli berichtete, höhere Preise (link) verlangt als ihre ausländischen Konkurrenten.

Beide Unternehmen haben sich zu tragenden Säulen von Pekings Bestrebungen entwickelt, eine autarke Chipindustrie aufzubauen und die Lücke bei strategischen Technologien wie KI zu schließen.

Sie wuchsen mit Unterstützung des nationalen chinesischen Halbleiterfonds und lokaler Regierungen. CXMT expandierte mit Unterstützung von Hefei, der Provinzhauptstadt der Provinz Anhui im Osten Chinas, während YMTC in Wuhan, der Provinzhauptstadt der zentralchinesischen Provinz Hubei, errichtet wurde – ein Zeichen für den Wettbewerb unter den chinesischen Kommunalverwaltungen, strategische Industrien durch Investitionen und Anreize anzuziehen.

CXMT, das im Juli im Rahmen des größten Börsengangs Asiens in diesem Jahr (link) 57,92 Milliarden Yuan (8,6 Milliarden US-Dollar) einnahm, plant ein zweites Werk für Speicherchips in Peking und führte im vergangenen Monat Finanzierungsgespräche mit einem von der lokalen Regierung unterstützten Technologie-Produktionszentrum, wie Reuters (link) berichtete.

Die Muttergesellschaft von YMTC, CCSH, plant ebenfalls einen Börsengang in Shanghai (link), mit dem 33 Milliarden Yuan eingeworben werden sollen.

Die Exportbeschränkungen Washingtons haben Chinas Bestrebungen, einheimische Speicherchip-Anbieter aufzubauen, noch dringlicher gemacht. Washington setzte YMTC im Jahr 2022 auf seine „Entity List“ und schränkte später Chinas Zugang zu HBM-Chips ein, die in Verbindung mit KI-Prozessoren verwendet werden.