Upravljanje tveganja

Kaj je upravljanje tveganja?

Morda mislite, da je tveganje nekaj, kar se odločite sprejeti ali pa ne, vendar je tveganje pri naložbah veliko bolj večplastno. Naložbeno tveganje ima različne stopnje.

Stopnja tveganja se lahko spreminja in na to vplivajo različni dejavniki. Spreminja se tudi to, ali se posledice tveganja občuti ali ne. Zato izkušeni investitorji pri oblikovanju svojih portfeljev uporabljajo strategije upravljanja tveganja.

Kje ste slišali za upravljanje tveganja?

Upravljanje tveganja je ključen sestavni del naložbene strategije.

Finančni svetovalci se s svojimi strankami pogovorijo o upravljanju tveganja v okviru načrtovanja portfelja. Korporativni investitorji za ocenjevanje in upravljanje tveganja uporabljajo analitike in zapleteno modeliranje.

Kaj morate vedeti o upravljanju tveganja?

Za upravljanje tveganja morate opredeliti, kaj želite pridobiti in kaj si lahko privoščite izgubiti v določenem časovnem obdobju. Nato morate analizirati spremenljivke, ki bi lahko zmanjšale vaš zaslužek ali povzročile izgubo, ter identificirati morebitna tveganja, ki so povezana z vašim portfeljem. Upravljanje tveganja je način, kako se zavarujete pred tveganjem.

Spremenljivke, ki lahko vplivajo na tveganje, so ohlajanje gospodarstva, finančne težave podjetij, ponudba in povpraševanje po blagu in spremembe obrestnih mer.

Tveganje lahko omejite tako, da podrobno preučite dejavnike, ki vplivajo na trge, na katerih trgujete, in da pozorno spremljate razmere na trgu. Pri trgovanju odmislite čustva in se ne prepustite črednemu nagonu.

Vedeti morate, kolikšno izgubo si lahko privoščite skupno oziroma pri vsakem posameznem poslu, in nikoli ne presezite te omejitve. Na nestanovitnih trgih se lahko zaščitite tako, da uporabljate orodja, kot sta stop naročilo za preprečevanje izgube in omejeno naročilo.

Druga pogosta taktika za upravljanje tveganja je zavarovanje pred spremenljivimi izidi. Investitor lahko, na primer, poišče izvedene finančne instrumente, s katerimi je mogoče zaslužiti, če gredo tečaji v drugo smer. Lahko uporabljate tudi kombinacijo dolgih in kratkih pozicij.