Capital.com Research Teamربما كان أحد الأصول الأكثر إثارة للجدل والمراقب عن كثب طوال عام 2021 هو البيتكوين (BTC). دخلت العملة الرقمية في التداول سنة 2021 بشكل خجول بقيمة 30 ألف دولاراً وتضاعفت قيمتها إلى أكثر من 60.000 دولاراً في غضون بضعة أشهر.
كانت طفرة البيتكوين بمثابة العامل المحفّز لقطاع العملات المشفرة الأوسع نطاقاً. وقد انضمت العديد من العملات المشفرة المعروفة، مثل ethereum (ETH) cardano (ADA) في الصعود. حتى العملات المشفرة مثل الدودجكوين (DOGE) شهدت ازديادا كبيراً في القيمة، مما منح المستثمرين في الوقت المناسب امكانية الحصول على عائد يحصل لمرة واحدة في العمر.
ولكن بعد أن بلغ ذروته بما يزيد على 64.000 دولاراً في الرابع عشر من إبريل 2021، هبطت أسعار البيتكوين بشدة وبحلول منتصف شهر يوليو كان التداول يقترب من 30.000 دولاراً. ورغم أن الارتفاع الذي بدأ في أواخر يوليو ساعد في التخلص من بعض هذه الخسائر، فإن سعر البيتكوين لم يتجاوز بالكاد مستوى 40.000 دولاراً حتى نهاية سبتمبر.
وهذا يثير السؤال: هل يرتفع البيتكوين في الأشهر الأخيرة من 2021؟ وإذا كان الأمر كذلك، فهل من الممكن الحفاظ على الزخم فتستمر عملة البيتكوين في الانتعاش لتصل مرة أخرى إلى أعلى سعر لها على الاطلاق؟ أم أن أي زخم سوف يُقابَل بضغوط بيع كبيرة؟
مخطط بيتكوين الزمني: من أبريل إلى سبتمبر 2021
بعد تسجيل ارتفاعات تاريخية لم يسبق لها مثيل بلغت أكثر من 64.000 ألف دولار، تصور العديد من المستثمرين أن هدف سعر عملة البيتكوين الذي بلغ 100.000 دولار بحلول نهاية 2021 كان في المتناول. وحتى إذا ظلت الأسعار ثابتة تقريباً حتى ديسمبر، فإن المستثمرين الذين اشتروا في عام 2020 يحققون أرباحاً مذهلة.
وكان قِلّة من المستثمرين ليتوقعوا تعثّر البيتكوين على هذا النحو المثير. جاءت أحد أبرز المساهمات في اتجاه البيتكوين السلبي من الصين. فقد أمرت الحكومة الصينية بشن حملة صارمة على عمليات تعدين العملات المشفرة في يونيو.
وفي المجمل، تم التعامل مع أكثر من 90% من قدرة الصين على تعدين البيتكوين من دون اتصال بالإنترنت، ولم يكن من الواضح على الفور ما إن كان هذا حدث قصير الأمد. ولقد وجد بعض المستثمرين في البيتكوين أن المستوى الذي يبلغ 30.000 دولاراً جذاب إلى الحد الذي يسمح لهم بالدخول وشراء العملة، ولقد بدأ التحوّل المستمر في إظهار بعض الإشارات التي تدعو للتفاؤل.
ولعل أبرز الأنباء عن سعر البيتكوين هي اعتماد السلفادور للعملة الرقمية كعملة قانونية. وشهدت الدولة الواقعة في أمريكا الجنوبية تصويت 62 مشرّعاً مقابل 22 مشرّعاً لجعل طموحات عملتها المشفّرة رسميةً. وكعملة قانونية، يتم إلزام الشركات بقبول عملة البيتكوين كوسيلة للدفع بينما تفتح الدولة 200 ماكينة صراف آلية من البيتكوين قادرة على تحويل الدولار الأميركي إلى عملة رقمية.
ولكن في يوم الثلاثاء الموافق السابع من سبتمبر 2021، وهو اليوم الذي تبنت فيه البلاد رسمياً عملة البيتكوين، خسرت العملة ما يقرب من 10% من قيمتها. وربما كان التوقيت سبباً في دفع العديد من مراقبي البيتكوين إلى التفكير ملياًّ في موقفهم من العملة. وربما تجاهل المستثمرون المتفائلون في صعود البيتكوين (الثيران) ومؤيدوهم عملية بيع ليوم واحد، فنظروا إلى الأمر باعتباره أمراً عادياً بالنسبة لأصل متقلّب.
وقد يقول آخرون أن هبوط سعر البيتكوين كان متوافقاً مع عمليات البيع واسعة النطاق للسوق بين الأصول المحفوفة بالمخاطر. يتعين على المرء أن ينظر إلى تحرك الأسعار في سوق الأسهم في نفس الوقت للتأكد من الضعف عبر عدة فئات للأصول.
وبوسعنا أن نعزو هذا الضعف إلى المخاوف المرتبطة بالتعافي الاقتصادي العالمي والأثر المالي غير المعروف الذي خلفه الفشل الذريع لـ Evergrande في الصين.
تحليل البيتكوين حتى نهاية 2021: المستويات الرئيسية التي يجب مراقبتها
ويشير التحليل الفني للبيتكوين إلى ثلاثة مستويات مقاومة ومستويين للدعم يجب مراقبتها. يشير مستوى المقاومة إلى السعر الذي يجذب عنده الأصل تاريخياً ضغوط كبيراً للبيع. من ناحية أخرى، يشير الدعم إلى السعر الذي يجذب فيه الأصل المشترين الذين ينجذبون إلى السعر الأقل.
وهذه هي أهم ثلاث مستويات مقاومة يجب على المستثمرين أخذها في الاعتبار عند صياغة أحدث توقعاتهم لسعر البيتكوين.
- 59,450 دولار - 8 مايو مرتفع
- $52,860 - 7 سبتمبر مرتفع
- 48.730 دولار - 18 سبتمبر مرتفع
هذان هما أهم مستويي دعم يجب على المستثمرين مراعاتهما إن كانوا يسعون للاستفادة من أي ضعف لدخول صفقة:
- 39,500 دولار - 21 أيلول منخفض و5 آب منخفض
- 29200 دولار - 20 تموز منخفض
وحتى وقت كتابة هذا التقرير (28 سبتمبر)، كان تداول البيتكوين بالكاد يتجاوز 42.000 دولار، وهو تقريباً في المنتصف بين أعلى مستوى بلغه في عام 2021 وذروة البيع الذي أعقبت ذلك على الفور. إلقاء نظرة على المتوسط المتحرك لمدة 20 يوماً يعطي لمحة عن قيمة البيتكوين المحتملة. فإذا تجاوز سعر الأصل المتوسط، فإن هذه إشارة إلى الشراء.
والعكس صحيح إذ يعتبر الأصل ضعيفاً إذا انخفض إلى ما دون المتوسط المتحرك الذي دام 20 يوماً.
وفي حالة بيتكوين، تجاوز السعر المتوسط في يوليو، ليتجاوز مستوى 30.000 دولار. ولقد تبين أن هذه الإشارة إلى الشراء كانت دقيقة، حيث قفز سعر البيتكوين إلى 52.000 دولار في الأسابيع التالية، مما حقق عائداً جيداً للمستثمرين على المدى القصير.
ولكن في السابع من سبتمبر 2021، هبط السعر إلى ما دون المتوسط المتحرك، الأمر الذي أعطى إشارة إلى البيع. ولقد تبين أن هذا كان دقيقاً أيضاً مع تعافي سعر البيتكوين من الخسائر في الأمد القريب.
يجب أن يمنحنا الانتقال إلى أداة شائعة أخرى للتحليل الفني نظرة ثاقبة لتحليل سعر البيتكوين. انخفض مؤشر القوة النسبية إلى ما دون 30 عندما هبط البيتكوين لفترة وجيزة إلى ما دون مستوى 40.000 دولار في أواخر سبتمبر.
كانت المرة الأخيرة التي كان فيها مؤشر القوة النسبية أقل من 30 في شهر يوليو حين كان البيتكوين يقارب علامة 30.000 دولار. وقبل ذلك، كان مؤشر القوة النسبية أقل من 30 في مايو، أيضاً عندما كان بيتكوين يختبر مستوى الـ 30 ألف دولار في حالة هبوط.
ويمكننا أن نستنتج من هذا أن مؤشر القوة النسبية قد قام بعمل جيد جداً في قياس إيقاعات تقلبات البيتكوين. وقد يفكر المتداولون في الأمد القريب في شراء البيتكوين عند المستويات الحالية ثم البيع عندما يبدأ مؤشر القوة النسبية في الدفع باتجاه ظروف ذروة الشراء.
وإذا نظرنا إلى المخطط، فقد يرغب المتداولون والمستثمرون على الأمد القصير في التفكير في جني الأرباح عند 48.000 دولار أو 52.000 دولار. وفقاً لديفيد جونز، رئيس استراتيجي للسوق في Capital.com، في تغطية لأحدث حركة لسعر البيتكوين في مقطع الفيديو الأخير الخاص به:
استراتيجية تداول البيتكوين: قم ببذل جهودك اللازمة
ما دام البيتكوين قادراً على التداول بما يتجاوز مستوى 37,200 دولاراً، فإن الاتجاه الأطول أمداً يكون مؤاتياً. وبالاقتران مع غياب أي ضعف مستمر وحاد، فقد يكون بوسعنا أن ندعم فكرة نهاية أكثر إيجابية في 2021. من المسلم به أن الأمر قد يستغرق بعض الوقت قبل أن يتعافى البيتكوين بالكامل ويختبر مستوى 60.000 دولاراً.
ولابد أن يكون الانخفاض عند مستوى أدنى من 37,200 دولار من بين المخاوف التي ينبغي أن يشعر بها المستثمرون، وقد يعني هذا ضمناً العودة إلى مستوى 30,000 دولاراً.
خلاصة القول، تبدو الصورة على المدى القريب لعملة البيتكوين أكثر إيجابية من كونها سلبية نظراً لقدرة العملة الرقمية على الحفاظ على 42,000 دولار، بينما أظهر مؤشر القوة النسبية مؤخراً إشارة إلى الشراء. ولكن كما هو الحال مع جميع العملات الرقمية، وخاصة البيتكوين، يمكن للتقلبات أن تحدث في أي لحظة. قد يشهد السوق تصحيحاً مهماً آخراً.
يرجى الملاحظة أن أي تحليل فني وأساسي، وميول المحللين لا ينبغي أن ينظر إليها على أنها نصيحة استثمارية. إن أي توقع لسعر عملة البيتكوين قد يكون خاطئاً. فالأسواق متقلبة ويمكن أن يتعارض سعر الأصل دائماً مع صفقتك.
ونحن نشجع المستثمرين على بذل جهودهم اللازمة قبل اتخاذ أي قرار بالتداول. إن كنت ترغب في تداول البيتكوين بواسطة العقود مقابل الفروقات، فتأكد من فهم كيفية عملها من خلال دليل تداول العملات المشفرة الشامل في العقود مقابل الفروقات.
ضع في اعتبارك أن العقود مقابل الفروقات هي منتجات تستند إلى رافعة مالية، الأمر الذي يعني إمكانية زيادة الأرباح والخسائر. تأكّد من فهم كيفية عمل العقود مقابل الفروقات. ولا تستثمر أكثر مما تستطيع أن تتحمل خسارته.
