Prăbuşirea bursei nu mai e un mit: unde să investim pentru a supravieţui declinului?
09:36, 3 April 2020
Deşi nu vrem să recunoaştem, asta se întâmplă: o prăbuşire a pieţei nu mai este o poveste înfricoşătoare ci o realitate dură.
O poveste a unei alte Luni Negre: ce s-a întâmplat pe 9 Martie?
9 Martie, cunoscut acum ca Lunea Neagră, va fi fără îndoială o zi de neuitat pentru investitorii internaţionali. Pentru prima data din 2008, condus de frica legată de izbucnirea coronavirusului şi de prăbuşirea preţurilor petrolului, pieţele financiare globale au trecut prin ceea ce am putea numii o „prăbuşire”.
Odată ce clopoţelul de sfârşit a sunat, Dow Jones a scăpat de 2,014 puncte, reprezentând un declin de 7.79%, cel mai mare din istorie. Acest lucru a marcat a unsprăzecea cea mai abruptă cădere a sa într-o singură zi, precum şi a doua cea mai mare când vine vorba de procentaje, din 1987.
.png "Prăbuşirea bursei nu mai e un mit: unde să investim pentru a supravieţui declinului?")
În acea zi, indexul Nasdaq Composite format din foarte multă tehnologie, precum şi diversul S&P 500 au pierdut de asemenea 625 (7.29%) respectiv 226 de puncte (7.6%).
Cei mai valoroşi cinci gianţi, şi anume Facebook (FB), Apple (AAPL), Amazon (AMZN), Microsoft (MSFT) şi Alphabet (GOOGL), au pierdut din valoare un total de $321.6mid, Apple reprezentând de unul singur aproape $100mid din acea sumă.
Bursele s-au prăbuşit peste tot în Europa, pierderi de peste 8% fiind inregistrate în Germania, Franţa şi Spania. Cea mai mare vânzare indusă de frică a avut loc în Italia, stocurile din Milano prăbuşindu-se cu peste 11 procente.
Aproximativ £125mid ($163mid) au fost şterse din valoarea FTSE 100 în cea de-a cincea cea mai proastă zi din istoria sa, indexul căzând 7.7 procente, terminând sesiunea de trading sub 6,000 de puncte.
Unele dintre cele mai mari întreprinderi din Marea Britanie au scăzut în valoarea cu miliarde de lire, stocurile de petrol înregistrând cele mai severe pierderi. Shell (RDS) s-a prăbuşit cu 18%, în timp ce BP (BP) a căzut cu aproape 20 de procente.
Că tot veni vorba de petrol, preţul aurului negru s-a prăbuşit cu peste 30%, căzând la aproximativ $35 per baril.
Chevron (CVX) din SUA a pierdut 14% iar Total (FP) din Franţa a scăzut cu 17% în cadrul presiunii susţinute de vânzare globală.
Acest lucru a coincis cu măcelul major de pe piaţa crypto, unde liderul industriei, Bitcoin (BTC), a căzut aproape 10 procente într-o zi.
Între timp, Indexul VIX, care are rolul de unitate de măsură a fricii de pe Wall Street şi măsoară mişcările viitoare aşteptate pe pieţele financiare, s-a ridicat la cele mai mari niveluri ale sale de la infama prăbuşire din 2008.
.png "Prăbuşirea bursei nu mai e un mit: unde să investim pentru a supravieţui declinului?")
Investitorii speriaţi au tras paralele cu Lunea Neagră din 1987, spunând că (,) camerele de tranzacţionare a stocurilor au trecut de la „modul de panică la isterie pură” pe fondul ameninţării duble a războiului preţului petrolului şi pandemia COVID-19.
Totuşi, dacă încercăm să privim mai departe de isteria traderilor, este situaţia chiar atât de rea? Este posibil ca lucrurile să stea invers, iar recenta „Black Monday” să arate profituri pentru investitorii experimentaţi? Există „ce mai bună investiţie” în momentul în care piaţa se prăbuşeşte?
În acest articol, vom încerca să răspundem la aceste întrebări căutând cum şi unde să investim pe timpul prăbuşirii pieţei pentru a profita pe cât putem.
What is your sentiment on NEE?
Cum să supravieţuim unei prăbuşiri a pieţei: nu încercaţi să îmblânziţi piaţa, îmblânziţi-vă emoţiile
În primul rând, respiraţi adânc. În timp ce panica e naturală, este ultimul lucru pe care vreţi să îl faceţi atunci când luaţi decizii de investiţie.
Oricât de evident poate fi, pentru a stăpânii volatilitatea trebuie să ştiţi cum să vă îmblânziţi emoţiile şi prejudecăţile cognitive înnăscute. Amintiţi-vă întotdeauna: investitorii experimentaţi nu îşi bazează deciziile pe o singură bucată de date. În schimb, aceştia fac cercetări aprofundate şi se consultă cu opiniile şi prognozele analiştilor.
Problema cu pieţele în prăbuşire este că acestea sunt conduse în principal de emoţii. Şi deşi acest lucru poate duce la mişcpri majore de scurtă durată, acestea sunt întotdeauna sunt surclasate pe termen lung de raţiune şi elemente fundamentale puternice.
În esenţă, cheia învingerii turbulenţei pieţei este să fiţi obiectivi şi flexivbili, fiind capabili să evaluaţi preţurile şi să luaţi decizii imparţiale, indiferent de poziţia pe care o aveţi în prezent. Nu lăsaţi frica să vă suprime abilitatea de a căuta noi realizări.
Aşa cum a spus unul dintre cei mai faimoşi investitori din lume, Warren Buffett: „A fost o perioadă ideală pentru investitori: un climat de frică este cel mai bun prieten al acestora. Cei care pot investii doar când comentatorii sunt veseli sfârşesc plătind un preţ greu pentru liniştea lor fără sens.”
Număraţi-vă înţelept banii şi investiţii şi mai înţelept
Regulă practică: nu tranzacţionaţi cu bani pe care nu îi aveţi sau de care veţi avea nevoie curând. În timp ce investiţia este importantă, la fel este şi mâncatul, acoperişul de deasupra capului şi plata facturilor. Nu ar trebui să investiţi pe piaţă cash de care s-ar putea să aveţi nevoie în cinci ani.
Într-adevăr, chiar dacă este un declin adânc pe piaţă, este aproape sigur că îşi va revenii în decursul următorilor 10 ani. Totuşi, dacă aveţi nevoie de banii pe care i-aţi investit deja pentru altceva, este posibil ca aceştia să nu fie acolo în timp ce piaţa este încă într-o stare tumultoasă.
Unde să investiţi în timpul prăbuşirii pieţei?
Ei bine, deşi este crucial să vă alegeţi activele cu grijp, ar putea fi şi mai important să rămâneţi foarte diversificat.
Nu vă concentraţi prea mult pe o singură zonă a pieţei. Descoperiţi diverse clase de active, industrii şi ţări. Luaţi în considerare stocuri, bonds, mărfuri şi cryptomonede. Deţinerea unei proporţii corecte de investiţii diversificate este cheia menţinerii sub control a volatilităţii portofoliului dumneavoastră.
.png "Prăbuşirea bursei nu mai e un mit: unde să investim pentru a supravieţui declinului?")
Modul în care vă alocaţi portofoliul depinde în totalitate de obiectivele dumneavoastră de trading, orizontul de timp şi toleranţa la risc.
Şi în ultimul rând, dar nu cel din urmă – fiţi răbdători. Reţineţi că pieţele au nevoie de timp să se redreseze. Şi deşi nu puteţi face nimic pentru a grăbi acest proces, există decizii inteligente pe care le puteţi lua astăzi care vor aduce rezultate bune mâine.
Majoritatea panicilor de pe piaţă care păreau înfricoşătoare la acea vreme păreau a fi oportunităţi grozave de cumpărare.
Dacă istoria resprezintă un exemplu, ne este prezentată acum o şansă odată-în-viaţă să începe căutarea de comori. Aşadar, unde investim când se prăbuşesc bursele?
Unde să investim acum: stocurile pe care investitorii le aleg în vremuri grele
Urmărind ultimele ştiri de pe piaţă, investitorii îşi regândesc portofoliile şi aleg unde să investească acum. Şi deşi mulţi au privit măcelul de Luni cu groază, alţii au vâzut chilipiruri.
Investitorii de la Fidelity s-au aprovizionat cu unele dintre cele mai populare stocuri, precum Apple (AAPL), Amazon (AMZN), Tesla (TSLA), Disney (DIS) şi Microsoft (MSFT) deoarece aceşti giganţi au avut scăderi de preţ de la vârfuri record.
Aceştia au cumpărat de asemenea o varitate de ETF-uri care urmăresc indici majori precum QQQ (QQQ) Trust Series al Invesco şi SPDR (SPY) al State Street.
.png "Prăbuşirea bursei nu mai e un mit: unde să investim pentru a supravieţui declinului?")
Unii investitori curajoşi au cumpărat acţiuni în stocuri aflate în suferinţă – American Airlines (AAL) şi Boeing (BE) – care au fost în special lovite greu de izbucinrea coronavirusului.
Între timp, anumiţi analişti sugerează că Axon Enterprise (AAXN) şi Arista Networks (ANET) sunt două stocuri care ar putea să prospere pe timp de recesiune.
Axon este pregătit de criză deoarece produsele acestuia de aplicare a legii nu sunt ciclice. Şi deşi organele de conducere ar putea să taie bugete în vremuri grele, este foarte improbabil ca cererea pentru combaterea crimei să scadă, menţinând afacerea companiei relativ sigură.
Oferind un serviciu bun care se îmbină cu produsele altor companii, Arista Networks, o firmă de infrastructură de reţea-cloud, s-a întrecut pe sine şi a furat cotă de piaţă de la un rival, Cisco (CSCO). Dacă va avea sau nu loc o recesiune, clienţii Arista vor face upgrade-uri în mod continuu pentru a menţine tehnologia actualizată, permiţând companiei să se menţină pe linia de plutire.
În ultimul rând, utilităţile, precum furnizorul de gaze şi energie electrică NextEra Energy (NEE), ar putea fi, de asemenea, o metodă inteligentă de a trece prin furtună şi a genera venit pe termen lung.
Comerț Nextera Energy - NEE CFD
De fapt, anumite persoane sugerează că achiziţiile în întreprinderi care furnizează bunuri sau servicii de bază nu sună niciodată ca o idee rea. Indiferent de starea economiei, oamenii vor avea nevoie întotdeauna de electricitate sau gaze pentru a-şi lumina casele şi a menţine căldura.
Există o „investiţie sigură” 100% pe care să o alegem acum?
Strategii de capital de la JPMorgan văd piaţa în prezent ca fiind supravândută. Aceştia prezic faptul că încetinirea economică legată de virus va continua să apese pe stocuri. Totuşi, aceştia văd o redresare ca fiind posibilă, având în vedere preţurile mici şi probabilitatea ca investitorii să folosească orice semn de întărire pentru a cumpăra.
Din cauza ultimelor tăieri ale cotelor şi posibilitatea pentru viitoare tăieri, activele equity vor rămâne cu cel mai mare potenţial pozitiv în ciuda riscului acestora.
În ciuda faptului că poate fi oarecum încurajator să vedem investitori retail care tranzacţionează în ape tulburi, este important să rămânem raţionali. Cronometrarea pieţei şi speranţa de a lua decizia corectă este practic imposibil. Coronavirusul a adus un număr mare de noi provocări pentru care economia globală nu era pregătită. În ultimele săptămâni, mişcările de piaţă au fost destul de dramatice. Iar în momentul în care poate a părut că s-a ajuns în punctul cel mai de jos, stocurile s-au prăbuşit şi mai mult.
Aşadar, care e cea mai bună investiţie în timpul unei prăbuşiri a pieţei?
Din păcate, nu există un răspuns definitiv. De fapt, este dificil de prezis care ar putea fi următoarea mişcare a pieţei chiar şi în timpul unui randament economic stabil, să nu mai vorbim în timp de criză.
Ca întotdeauna, vă recomandăm să faceţi propriile cercetări şi să vă înarmaţi cu cât mai multă informaţie posibilă înainte de a vă arunca în piaţă banii munciţi din greu.
Dacă sunteţi de părere că nu sunteţi pregătit să vă angajaţi în investiţii de lungă durată, dar totuşi vreţi să profitaţi de pe urma volatilităţii pieţei, puteţi face acest lucru prin contractele pe diferenţă (CFD).
Puteţi învăţa mai multe despre tranzacţionarea de CFD-uri folosind cursuri online gratuite şi rămâneţi la curent cu ultimele ştiri de piaţă pe Capital.com.
Şi reţineţi: câştigurile şi pierderile sunt Yin şi Yang al tranzacţiilor de zi cu zi. Unul nu poate exista fără celălalt. Fiecare trader profesionist are pierderi, învaţă din greşelile sale şi trece la următoarea oportunitate.
Markets in this article